Gewinne ließen Fastly-Aktie stark fallen, aber verpassen Sie nicht das Gesamtbild mit FSLY-Aktien, die YTD um 85 % gestiegen sind

Gewinne ließen Fastly-Aktie stark fallen, aber verpassen Sie nicht das Gesamtbild mit FSLY-Aktien, die YTD um 85 % gestiegen sind

Anushka Dutta

4 Min Lesezeit

Das Content-Delivery-Network (CDN)-Unternehmen Fastly (FSLY) war in diesem Jahr eine volatile Anlage. Nach einem Intraday-Sprung von 72,3 % am 12. Februar ist die Aktie in diesem Jahr um mehr als 85 % gestiegen. Nach der Veröffentlichung der Q1-Ergebnisse fiel sie jedoch am 7. Mai um 38,2 %. Die Ergebnisse waren recht robust, das Unternehmen meldete einen Rekordumsatz und RPO im Quartal und sogar einen bereinigten Gewinn.

Trotz dieser besser als erwarteten Ergebnisse und der Anhebung der Prognose durch das Management musste Fastly jedoch einen Dämpfer hinnehmen, da die hohen Erwartungen der Anleger nicht erfüllt wurden. Der Markt schien eine noch stärkere Leistung als die vom Unternehmen gemeldete zu erwarten.

Dennoch gibt es bei Fastly viel Positives zu erwarten.

Über die Fastly-Aktie

Fastly mit Hauptsitz in San Francisco, Kalifornien, agiert als Anbieter von Edge-Cloud-Plattformen, der es Entwicklern ermöglicht, digitale Erlebnisse in großem Maßstab zu erstellen, zu sichern und bereitzustellen. Das Unternehmen ist spezialisiert auf Content Delivery Networks, Edge Computing und Sicherheitsdienste und ermöglicht die Echtzeitverarbeitung und programmierbare Infrastruktur nahe den Endnutzern für schnellere Webanwendungen.

Von seinem zentralen Hub aus, in dem sich die Ingenieur-, Produkt-, Vertriebs- und Führungsteams befinden, unterstützt Fastly globale Operationen, um Unternehmen wie Medienseiten und E-Commerce-Plattformen zu helfen, online erfolgreich zu sein. Das Unternehmen hat eine Marktkapitalisierung von 3,06 Milliarden US-Dollar.

Agentische und autonome KI-Agenten haben die Nachfrage nach Edge Computing angekurbelt und Fastly in die Lage versetzt, Verkehrsspitzen von großen Sprachmodellen zu bewältigen, was zu einem starken Anstieg der Aktie des Unternehmens geführt hat.

In den letzten 52 Wochen ist die Aktie um 132,84 % gestiegen, während sie im Jahresverlauf (YTD) um 85 % zugelegt hat. Zum Vergleich: Der breitere S&P 500 Index ($SPX) ist in den letzten 52 Wochen um 26,36 % und YTD um 7,88 % gestiegen. Am 8. April erreichte er mit 34,82 US-Dollar ein 52-Wochen-Hoch, liegt aber derzeit 45,38 % unter diesem Niveau.

Auf einer prognostizierten bereinigten Basis liegt das Kurs-Umsatz-Verhältnis von Fastly mit dem 4,26-fachen über dem Branchendurchschnitt von 3,29.

Fastly Q1-Ergebnisse zeigen Dynamik

Die Ergebnisse von Fastly im ersten Quartal zeigten eine solide Dynamik, da das Unternehmen seinen Fahrplan umsetzte und eine Expansion innerhalb seiner installierten Basis sowie neue Geschäftsabschlüsse vorweisen konnte. Der Umsatz stieg im Jahresvergleich (YOY) um 20 % auf einen Rekordwert von 173,02 Millionen US-Dollar, was höher ist als die von Wall-Street-Analysten erwarteten 171,70 Millionen US-Dollar.

Dies wurde durch Network Services angetrieben, das Lösungen zur Verbesserung von Websites, Apps und APIs umfasst und einen Umsatz von 126,20 Millionen US-Dollar erzielte, was einem Anstieg von 11 % YOY entspricht, während Security, das Produkte zum Schutz digitaler Erlebnisse umfasst, einen Umsatz von 38,80 Millionen US-Dollar erzielte und um 47 % wuchs.

Fastly erzielte eine Bruttogewinnmarge nach Non-GAAP von 65,1 % im Vergleich zu 57,3 % im Vorjahreszeitraum. Das Unternehmen meldete auch einen Non-GAAP-EPS von 0,13 US-Dollar, was die von Analysten erwarteten 0,08 US-Dollar übertraf. Darüber hinaus stiegen die verbleibenden Leistungsverpflichtungen (RPOs) von Fastly auf einen Rekordwert von 369 Millionen US-Dollar, ein Anstieg von 63 % YOY.

Zusätzlich erhöhte das Unternehmen seine Umsatzprognose für das Gesamtjahr 2026 von 700 bis 720 Millionen US-Dollar auf 710 bis 725 Millionen US-Dollar, während die Prognose für das operative Ergebnis nach Non-GAAP von 50 bis 60 Millionen US-Dollar auf 58 bis 68 Millionen US-Dollar angehoben wurde. Dies reichte jedoch nicht aus, um die Anleger zu besänftigen, die höhere Erwartungen hatten.

Wall-Street-Analysten sind sehr optimistisch hinsichtlich der Fähigkeit von Fastly, seine Verluste zu reduzieren. Für das laufende Geschäftsjahr wird ein Verlust pro Aktie von jährlich 31,3 % auf -0,46 US-Dollar prognostiziert, gefolgt von einer Verbesserung um 21,7 % auf -0,36 US-Dollar im Geschäftsjahr 2027.

Was denken Analysten über die Aktie von Fastly?

In diesem Monat, nach den Q1-Ergebnissen von Fastly, behielt Analyst Rishi Jaluria von RBC Capital eine "Sector Perform"-Bewertung für die Aktie bei und senkte das Kursziel von 20 auf 18 US-Dollar. Der Analyst hob die starken Ergebnisse des Unternehmens hervor, wartet aber auch auf eine weitere Stabilisierung im Network Services-Bereich, bevor er eine konstruktivere Sicht auf die Aktie hat.

Andererseits wurde die Aktie von Fastly mit einer "Overweight"-Bewertung beibehalten, und das Kursziel wurde von Analyst Jackson Ader von KeyBanc von 14 auf 27 US-Dollar angehoben, was die optimistische Haltung des Unternehmens hinsichtlich der Aussichten von Fastly widerspiegelt.

Im letzten Monat behielt Evercore ISI die Aktie von Fastly mit einer "Outperform"-Bewertung und einem branchenweit höchsten Kursziel von 32 US-Dollar bei. Laut den Analysten hat Fastly einen Wendepunkt erreicht, wobei sich die Erzählung von Zweifeln an der Verlangsamung des wachstumsgetriebenen Liefergeschäfts und der Rentabilität hin zu Zuversicht in überlegenes Wachstum, gestützt durch verbesserte Ausführung und eine grundlegende Plattformtransformation, entwickelt hat.

Wall-Street-Analysten haben eine mäßig günstige Meinung über die Aktie von Fastly und bewerten sie insgesamt mit "Moderate Buy". Von den 12 Analysten, die die Aktie bewerten, haben drei Analysten sie als "Strong Buy" eingestuft, ein Analyst als "Moderate Buy", während sieben eine "Hold"-Bewertung abgaben und ein Analyst "Moderate Sell" empfahl. Das Konsens-Kursziel von 24,11 US-Dollar entspricht einem Aufwärtspotenzial von 27,16 % gegenüber den aktuellen Niveaus, während das branchenweit höchste von Evercore ISI genannte Kursziel von 32 US-Dollar ein Aufwärtspotenzial von 68,8 % signalisiert.

Zum Zeitpunkt der Veröffentlichung hatte Anushka Dutta keine Positionen (direkt oder indirekt) in den in diesem Artikel genannten Wertpapieren. Alle Informationen und Daten in diesem Artikel dienen ausschließlich Informationszwecken. Dieser Artikel wurde ursprünglich auf Barchart.com veröffentlicht.