Inilah yang Membebani Kinerja Microsoft (MSFT)

<p>Mott Capital Management, sebuah perusahaan manajemen investasi, merilis surat investor Q4 2025. Salinan surat tersebut dapat diunduh <a href="https://www.insidermonkey.com/blog/mott-capital-managements-q4-2025-investor-letter-1705106/">di sini</a>. Pasar saham tertahan di Q4, dengan S&amp;P 500 diperdagangkan sideways dari Oktober hingga akhir tahun. Pada tahun 2025, MCM Thematic Growth Strategy naik 11,98%, berkinerja lebih buruk daripada S&amp;P 500 sebesar 17,88%, meskipun ada beberapa perbaikan. Ledakan AI mendongkrak S&amp;P 500 pada tahun 2025. Kekhawatiran untuk AI dan perusahaan terkait termasuk meningkatnya utang dan kebutuhan mendesak untuk investasi R&amp;D dalam perangkat lunak canggih dan pusat data. Saham perangkat lunak anjlok pada tahun 2026 karena penurunan valuasi dan meningkatnya kekhawatiran tentang kanibalisasi AI. Surat tersebut juga membahas dampak tren yang berubah pada keseimbangan dalam Thematic Growth Strategy. Strategi ini bertujuan untuk meringankan beban pada saham teknologi mega-kap dan mengharapkan sektor lain menjadi semakin sensitif dalam beberapa bulan mendatang. Selain itu, silakan periksa lima kepemilikan teratas Strategi untuk mengetahui pilihan terbaiknya pada tahun 2025.</p>
<p>Dalam surat investor kuartal keempat 2025, Mott Capital Management menyoroti Microsoft Corporation (NASDAQ:<a href="https://finance.yahoo.com/quote/MSFT">MSFT</a>). Microsoft Corporation (NASDAQ:MSFT) adalah perusahaan perangkat lunak multinasional yang mengembangkan dan mendukung perangkat lunak, layanan, perangkat, dan solusi. Pada 26 Februari 2026, saham Microsoft Corporation (NASDAQ:MSFT) ditutup pada $401,72 per saham. Pengembalian satu bulan Microsoft Corporation (NASDAQ:MSFT) adalah -6,64%, dan sahamnya naik 1,19% selama 52 minggu terakhir. Microsoft Corporation (NASDAQ:MSFT) memiliki kapitalisasi pasar sebesar $2,986 triliun.</p>
<p>Mott Capital Management menyatakan hal berikut mengenai Microsoft Corporation (NASDAQ:MSFT) dalam surat investor kuartal keempat 2025:</p>
<blockquote>
<p>"Di antara kepemilikan kami, Microsoft Corporation (NASDAQ:MSFT) memiliki eksposur terbesar terhadap sisi perangkat lunak dan pengeluaran dari masalah AI, dan valuasi juga bukan teman Microsoft saat ini. Hal itu menjadikannya risiko tersendiri untuk terus memilikinya. Selain itu, Microsoft tidak memiliki produk AI organik internal yang kuat. Sebaliknya, layanan AI mereka dibangun di atas tulang punggung OpenAI dan platform serupa. Kami memotong posisi Microsoft kami menjadi setengahnya tahun lalu (agak terlalu dini, saya harus menambahkan), dan saya saat ini bersabar untuk melihat apakah ketakutan ini berlalu atau tumbuh."</p>
</blockquote>
<p>Microsoft Corporation (NASDAQ:MSFT) berada di posisi kedua dalam daftar kami <a href="https://www.insidermonkey.com/blog/30-most-popular-stocks-among-hedge-funds-2024-q3-1415561/">30 Saham Paling Populer di Antara Dana Lindung Nilai</a>. Menurut database kami, 312 portofolio dana lindung nilai memegang Microsoft Corporation (NASDAQ:MSFT) pada akhir kuartal keempat, dibandingkan dengan 312 pada kuartal sebelumnya. Meskipun kami mengakui potensi Microsoft Corporation (NASDAQ:MSFT) sebagai investasi, kami percaya saham AI tertentu menawarkan potensi kenaikan yang lebih besar dan membawa risiko penurunan yang lebih kecil. Jika Anda mencari saham AI yang sangat undervalued yang juga akan mendapat manfaat signifikan dari tarif era Trump dan tren onshoring, lihat laporan gratis kami tentang <a href="https://www.insidermonkey.com/blog/three-megatrends-one-overlooked-stock-massive-upside-1548959/">saham AI jangka pendek terbaik</a>.</p>