Kup 2 Fundusze Indeksowe, aby Pokonać S&P 500 w Następnych 5 Lat, Zgodnie z Analitykami Wall Street

Kluczowe Punkty

State Street Advisors spodziewa się, że indeksy S&P Small Cap 600 i MSCI Emerging Markets pokonają S&P 500 w ciągu najbliższych trzech do pięciu lat.

State Street argumentuje, że akcje spółek o małej kapitalizacji i rynków wschodzących osiągną lepsze wyniki ze względu na silny wzrost zysków i tańsze wyceny.

Indeks S&P 500 pokonał indeksy S&P Small Cap 600 i MSCI Emerging Markets w ciągu ostatniej dekady, a taki sam wynik jest możliwy w ciągu następnej dekady.

• 10 akcji, które lubimy bardziej niż S&P 500 Index ›

W kwietniu State Street zaktualizowało swoje długoterminowe prognozy klas aktywów. Prognozuje się, że S&P 500 (SNPINDEX: ^GSPC) osiągnie zwrot na poziomie 7,1% rocznie w ciągu najbliższych trzech do pięciu lat, podczas gdy indeksy S&P Small Cap 600 i MSCI Emerging Markets prognozuje się, że osiągną zwrot na poziomie 7,6% i 7,5% rocznie, odpowiednio.

Inwestorzy mogą uzyskać ekspozycję na te indeksy, kupując akcje Vanguard S&P Small-Cap 600 ETF (NYSEMKT: VIOO) i iShares MSCI Emerging Markets ETF (NYSEMKT: EEM). Poniżej znajdują się ważne szczegóły.

Czy AI stworzy pierwszego tryllionera na świecie? Nasz zespół właśnie opublikował raport na temat jednej, mało znanej firmy, zwanej "Niezbędnym Monopolem", dostarczającej krytyczną technologię, której potrzebują zarówno Nvidia, jak i Intel. Kontynuuj »

Vanguard S&P Small-Cap 600 ETF

Vanguard S&P Small-Cap 600 ETF śledzi 600 amerykańskich spółek, które spełniają definicję akcji o małej kapitalizacji, która obecnie obejmuje akcje o wartościach rynkowych w zakresie od 1,2 miliarda do 8 miliardów dolarów. Fundusz indeksowy posiada akcje ze wszystkich 11 sektorów rynku, ale jego aktywa są skoncentrowane w sektorach finansowym (18%), przemysłowym (17%), konsumenckim (13%) i technologicznym (12%).

Pięć największych pozycji w Vanguard S&P Small-Cap 600 ETF to:

Eastman Chemical:0.5%Element Solutions:0.5%Primoris Services:0.5%Viavi Solutions:0.5%Argan:0.4%

Vanguard S&P Small-Cap 600 ETF osiągnął zwrot na poziomie 180% (10,8% rocznie) w ciągu ostatniej dekady, podczas gdy S&P 500 osiągnął całkowity zwrot na poziomie 315% (15,2% rocznie). Jednym z powodów, dla których akcje spółek o małej kapitalizacji osiągnęły gorsze wyniki w tym okresie, były wysokie stopy procentowe, które zwykle mają nieproporcjonalny wpływ na małe firmy, ponieważ w większym stopniu polegają na zadłużeniu o zmiennym oprocentowaniu.

Vanguard S&P Small-Cap 600 ETF ma rozsądną opłatę za zarządzanie na poziomie 0,07%, co oznacza, że akcjonariusze zapłacą 7 dolarów rocznie za każde 10 000 dolarów zainwestowanych. Jest to znacznie poniżej średniej dla amerykańskich funduszy indeksowych, ale nadal jest droższe niż opłata za zarządzanie na poziomie 0,03% Vanguard S&P 500 ETF.

iShares MSCI Emerging Markets ETF

iShares MSCI Emerging Markets ETF śledzi około 1225 spółek z gospodarek rynków wschodzących. Największą ekspozycję ma na Chiny, Tajwan, Koreę Południową i Indie, ale obejmuje również akcje z Brazylii, RPA i Arabii Saudyjskiej. Fundusz ma duży procent swoich aktywów zainwestowanych w trzy sektory: technologię (32%), finanse (21%) i konsumencki (10%).

Pięć największych pozycji w iShares MSCI Emerging Markets ETF to:

Taiwan Semiconductor:14.1%Samsung Electronics:6%SK Hynix:4%Tencent:3.2%Alibaba Group:2.3%

iShares MSCI Emerging Markets ETF osiągnął zwrot na poziomie 133% (8,8% rocznie) w ciągu ostatniej dekady, podczas gdy S&P 500 osiągnął całkowity zwrot na poziomie 315% (15,2% rocznie). Głównym powodem, dla którego akcje amerykańskie osiągnęły lepsze wyniki w tym okresie, była dominacja amerykańskich spółek technologicznych, a zwłaszcza spółek "Magnificent Seven".

iShares MSCI Emerging Markets ETF ma stosunkowo wysoką opłatę za zarządzanie na poziomie 0,72%, co oznacza, że inwestorzy zapłacą 72 dolary rocznie za każde 10 000 dolarów zainwestowanych w fundusz.

Dlaczego inwestorzy powinni nadal priorytetowo traktować fundusz indeksu S&P 500 (lub akcje dużych spółek w USA)

State Street uważa, że akcje spółek o małej kapitalizacji w USA pokonają S&P 500 (akcje dużych spółek w USA) w ciągu najbliższych trzech do pięciu lat ze względu na tańsze wyceny i silny wzrost zysków. Rzeczywiście, prognozuje się, że zyski spółek o małej kapitalizacji w 2026 roku wzrosną szybciej niż zyski spółek o dużej kapitalizacji po raz pierwszy od lat, zgodnie z FactSet Research.

Jednak spółki o małej kapitalizacji są również bardziej narażone na wysokie stopy procentowe, a wojna w Iranie sprawiła, że obniżki stóp procentowych są znacznie mniej prawdopodobne. Inwestorzy weszli w rok oczekując, że Rezerwa Federalna obniży stopy o co najmniej 50 punktów bazowych, więc Vanguard S&P Small-Cap 600 ETF podwoił zwrot S&P 500 w 2026 roku. Ale jeśli obniżki stóp nie nastąpią, ten wzrost wydajności może się odwrócić.

Tymczasem State Street uważa również, że akcje rynków wschodzących pokonają S&P 500 w ciągu najbliższych trzech do pięciu lat ze względu na dewaluację dolara amerykańskiego (co zwiększa zwroty z inwestycji denominowane w walutach obcych przy konwersji z powrotem na walutę amerykańską), silny wzrost zysków i stosunkowo tanie wyceny.

Jednak większość największych spółek technologicznych ma siedzibę w USA, co oznacza, że gospodarka USA jest prawdopodobnie najlepiej przygotowana do skorzystania z rewolucji sztucznej inteligencji. W konsekwencji akcje amerykańskie (a zwłaszcza akcje dużych spółek w S&P 500) mogą nadal osiągać lepsze wyniki niż akcje rynków wschodzących w nadchodzących latach.

Oto wnioski: Uważam, że State Street przedstawia dobre argumenty za posiadaniem funduszy spółek o małej kapitalizacji i rynków wschodzących, ale nadal priorytetowo potraktowałbym fundusz indeksu S&P 500 (lub akcje dużych spółek w USA) nad tymi opcjami. S&P 500 zapewnia ekspozycję na najważniejsze firmy na świecie, co czyni go bardzo atrakcyjną inwestycją długoterminową.

Czy powinieneś kupić akcje S&P 500 Index teraz?

Zanim kupisz akcje S&P 500 Index, rozważ to:

Zespół analityków Motley Fool Stock Advisor właśnie zidentyfikował, co, ich zdaniem, to 10 najlepszych akcji, które inwestorzy powinni kupić teraz... a S&P 500 Index nie był jedną z nich. 10 akcji, które zostały dołączone, mogą generować ogromne zwroty w nadchodzących latach.

Rozważ, kiedy Netflix znalazł się na tej liście 17 grudnia 2004 r. ... gdybyś zainwestował 1000 dolarów w tym momencie rekomendacji, miałbyś 496 473 dolary! Lub kiedy Nvidia znalazł się na tej liście 15 kwietnia 2005 r. ... gdybyś zainwestował 1000 dolarów w tym momencie rekomendacji, miałbyś 1 216 605 dolarów!

Należy jednak zauważyć, że całkowity średni zwrot Stock Advisor wynosi 968% - wynik przewyższający rynek w porównaniu z 202% dla S&P 500. Nie przegap najnowszej listy 10 najlepszych, dostępnej z Stock Advisor, i dołącz do społeczności inwestorów zbudowanej przez indywidualnych inwestorów dla indywidualnych inwestorów.

**Zwroty Stock Advisor z dnia 4 maja 2026 r. *

Trevor Jennewine posiada udziały w Vanguard S&P 500 ETF. The Motley Fool posiada udziały i rekomenduje FactSet Research Systems, Taiwan Semiconductor Manufacturing, Tencent, Vanguard S&P 500 ETF i Viavi Solutions. The Motley Fool zaleca Alibaba Group. The Motley Fool ma politykę ujawniania.*

Poglądy i opinie wyrażone w niniejszym dokumencie są poglądami i opiniami autora i niekoniecznie odzwierciedlają poglądy Nasdaq, Inc.