Desempenho vs S&P 500

03
Monitorado Q1 2025–Q2 2026 -2.4%
Retorno total do S&P 500 (mesma janela) +37.0%
Retorno excedente -39.4%

Anualizado: -1.9% · S&P 500: +28.7%

Aproxima um portfólio de compra e manutenção construído a partir de instantâneos trimestrais da SEC 13F. Exclui caixa, posições vendidas, opções/derivativos e títulos não 13(f) — reflete apenas o livro de ações longas divulgado, não o AUM total do fundo. O atraso na declaração da SEC é de até 45 dias; esta não é uma cópia em tempo real para fins de timing.

Cobertura precificável: 100,0% · Opções excluídas: 0,0%

Distribuição setorial

04
Utilities 98,8%
Communication Services 1,1%
Energy 0,1%

Portfólio completo 5 posições

05
Tipo Sequência Tendência de 8T
CEG Constellation Energy Corporation - Common Stock When-Issued $3.569.133.280 76,45% 14.370.227 $-2.586.576.647 Baixa ×1
TLN Talen Energy Corporation - Common Stock $922.223.232 19,75% 2.399.998 Alta ×1
PCG Pacific Gas & Electric Co. Common Stock $119.837.790 2,57% 7.124.720 $-5.343.540
SHEN Shenandoah Telecommunications Co - Common Stock $52.133.143 1,12% 3.457.105 $-1.175.416
CLNE Clean Energy Fuels Corp. - Common Stock $5.319.256 0,11% 2.594.759 $-1.115.746

Maiores novas apostas

09

Novas posições abertas neste trimestre, maiores primeiro.

TítuloValorAções% do portfólio
TLN $922.223.232 2.399.998 19,75%

Maiores variações (QoQ)

10
TítuloMovimentoAções ΔValor Δ
CEG Reduziu -7.7M -$2.6B
PCG Apenas movimento de preço +0 -$5.3M
SHEN Apenas movimento de preço +0 -$1.2M
CLNE Apenas movimento de preço +0 -$1.1M

Posições encerradas

11

Inclui eventos corporativos (fusões, deslistagens) — nem todas as saídas são vendas

Posições fechadas refletem mudanças no reporte 13F; para gestores de índice, estas são frequentemente mecânicas (deslistagem, fusões e aquisições, rebalanceamento de índice), não decisões ativas.

TítuloTrimestreAções antesValor antesPreço desde a saída
XIFR 31 de Março de 2026 4.500.000 $45.000.000 -2,2%