S&P 500とのパフォーマンス比較

03
Q4 2025–Q2 2026 の追跡期間 -16.2%
S&P 500トータルリターン（同期間） +8.7%
超過リターン -24.9%

四半期ごとのSEC 13Fスナップショットから構築されたバイ・アンド・ホールドポートフォリオを近似します。現金、ショートポジション、オプション/デリバティブ、および13(f)以外の証券は除外されます — これはファンド全体のAUMではなく、開示されたロングエクイティブックのみを反映します。SEC提出ラグは最大45日です。これはリアルタイムでコピー可能なタイミングではありません。

価格設定可能なカバレッジ: 99.1% · オプション除外: 0.6%

セクター別内訳

04
Technology 58.8%
Healthcare 29.9%
Energy 5.3%
Industrials 2.3%
Communication Services 1.0%
その他/マッピングなし 2.6%

ポートフォリオ全体 39 ポジション

05
タイプ 連続 8四半期トレンド
PATH UiPath, Inc. Class A Common Stock $336,426,500 52.98% 30,950,000 $56,621,829 上昇 ×6
KGEI Kolibri Global Energy Inc. - Common stock $33,845,142 5.33% 6,834,504 $-3,676,285
AUTL Autolus Therapeutics plc - American Depositary Shares $15,200,000 2.39% 9,500,000 $2,090,000
LYFT Lyft, Inc. - Class A Common Stock $14,610,000 2.30% 1,000,000 $1,310,000
DFTX Definium Therapeutics, Inc. - Common Shares $13,500,010 2.13% 286,990 $9,720,123 上昇 ×1
WK Workiva Inc. Class A Common Stock $12,127,500 1.91% 250,000 $-2,780,000
CXM Sprinklr, Inc. Class A Common Stock $11,352,000 1.79% 2,200,000 $-1,848,000
MBX MBX Biosciences, Inc. - Common Stock $11,235,574 1.77% 203,543 $6,892,996 上昇 ×2
ALKT Alkami Technology, Inc. - Common Stock $10,877,146 1.71% 600,284 上昇 ×1
CLDX Celldex Therapeutics, Inc. - Common Stock $10,807,310 1.70% 290,441 $900,646 下落 ×1
RLAY Relay Therapeutics, Inc. - Common Stock $10,670,519 1.68% 570,311 $8,864,166 上昇 ×1
ARWR Arrowhead Pharmaceuticals, Inc. - Common Stock $10,635,751 1.67% 130,484 $2,660,436 上昇 ×3
PHVS Pharvaris N.V. - Ordinary Shares $10,222,782 1.61% 295,627 $3,962,271 上昇 ×2
ALKS Alkermes plc - Ordinary Shares $9,953,950 1.57% 189,979 $4,303,740 上昇 ×4
IMVT Immunovant, Inc. - Common Stock $9,861,137 1.55% 255,934 $4,433,423 上昇 ×2
AXSM Axsome Therapeutics, Inc. - Common Stock $8,566,950 1.35% 35,000 コールオプション $2,651,250
SLN Silence Therapeutics Plc - American Depository Share $8,391,531 1.32% 764,256 $5,070,583 上昇 ×2
DYN Dyne Therapeutics, Inc. - Common Stock $7,921,352 1.25% 356,657 $3,241,419 上昇 ×4
IONS Ionis Pharmaceuticals, Inc. - Common Stock $7,704,847 1.21% 97,173 $4,568,788 上昇 ×1
AGIO Agios Pharmaceuticals, Inc. - Common Stock $7,629,037 1.20% 205,579 $2,052,534 上昇 ×2
HRMY Harmony Biosciences Holdings, Inc. - Common Stock $7,319,721 1.15% 201,036 $3,977,008 上昇 ×2
KRYS Krystal Biotech, Inc. - Common Stock $7,310,006 1.15% 19,668 $2,229,368
ANNX Annexon, Inc. - common stock $7,094,418 1.12% 1,242,455 $-65,783 下落 ×4
CELC Celcuity Inc. - Common Stock $6,707,188 1.06% 64,110 上昇 ×1
WBD Warner Bros. Discovery, Inc. - Series A Common Stock $6,665,000 1.05% 250,000 $-18,700,489 下落 ×1
NKTR Nektar Therapeutics - Common Stock $6,073,191 0.96% 86,996 $-1,340,321 下落 ×1
AMLX Amylyx Pharmaceuticals, Inc. - Common Stock $5,350,751 0.84% 297,926 $932,261 下落 ×1
ACAD ACADIA Pharmaceuticals Inc. - Common Stock $4,247,238 0.67% 167,875 $1,027,997 上昇 ×1
RARE Ultragenyx Pharmaceutical Inc. - Common Stock $3,339,000 0.53% 100,000 コールオプション 上昇 ×1
SLN Silence Therapeutics Plc - American Depository Share $3,294,000 0.52% 300,000 コールオプション 上昇 ×1
発行者不明 (CUSIP: 22978P205) $2,960,928 0.47% 93,819 上昇 ×1
SNOW Snowflake Inc. Common Stock $2,545,000 0.40% 10,000 $1,036,800
KPTI Karyopharm Therapeutics Inc. - Common Stock $2,445,431 0.39% 250,300 コールオプション $2,166,931 上昇 ×1
ACRS Aclaris Therapeutics, Inc. - Common Stock $2,116,000 0.33% 400,000 上昇 ×1
AGIO Agios Pharmaceuticals, Inc. - Common Stock $1,855,500 0.29% 50,000 コールオプション 上昇 ×1
TECX Tectonic Therapeutic, Inc. - Common Stock $1,598,988 0.25% 46,516 $437,143 上昇 ×1
GLUE Monte Rosa Therapeutics, Inc. - Common Stock $1,356,458 0.21% 56,052 上昇 ×1
TENX Tenax Therapeutics, Inc. - Common Stock $1,092,705 0.17% 75,100 コールオプション 上昇 ×1
AMLX Amylyx Pharmaceuticals, Inc. - Common Stock $152,660 0.02% 8,500 コールオプション 上昇 ×1

確信度保有銘柄

08

3四半期以上連続でポジションが増加しました。

株式数は13F提出書類に基づく（株式分割調整なし）

証券評価額% ポートフォリオの連続
PATH $336,426,500 52.98% 6倍増
ARWR $10,635,751 1.67% 3倍増
ALKS $9,953,950 1.57% 4倍増
DYN $7,921,352 1.25% 4倍増

最大の新規投資

09

今四半期に新規開設されたポジション、大きい順。

証券評価額株式数% ポートフォリオの
ALKT $10,877,146 600,284 1.71%
CELC $6,707,188 64,110 1.06%
RARE $3,339,000 100,000 0.53%
SLN $3,294,000 300,000 0.52%
発行者不明 (CUSIP: 22978P205) $2,960,928 93,819 0.47%
ACRS $2,116,000 400,000 0.33%
AGIO $1,855,500 50,000 0.29%
GLUE $1,356,458 56,052 0.21%
TENX $1,092,705 75,100 0.17%
AMLX $152,660 8,500 0.02%

上位変動銘柄（四半期比）

10
証券アクション株式数Δ金額Δ
PATH 買い増し +5.7M +$56.6M
WBD 削減 -674K -$18.7M
DFTX 買い増し +87K +$9.7M
MBX 買い増し +58K +$6.9M
SLN 買い増し +134K +$5.1M
IONS 買い増し +55K +$4.6M
IMVT 買い増し +37K +$4.4M
ALKS 買い増し +30K +$4.3M
HRMY 買い増し +82K +$4.0M
PHVS 買い増し +74K +$4.0M

1 position hidden — reported move looks larger than the position itself (data completeness check)

解消済みポジション

11

企業イベント（合併、上場廃止）を含む — 全ての離脱が売りとは限らない

クローズド・ポジションは13F報告の変更を反映しています。インデックス・マネージャーの場合、これらは能動的な決定ではなく、機械的なもの（上場廃止、M&A、インデックスのリバランス）であることがよくあります。

証券四半期変更前株式数変更前評価額解消後の価格
HYG 2025年12月31日 799,861 $64,940,715
INFA 2025年6月30日 800,000 $13,960,000 追跡終了
TARS 2025年12月31日 125,000 $7,428,750 -10.8%
PRAX 2026年6月30日 15,952 $5,139,575 -11.7%
RAPT 2026年3月31日 131,770 $4,463,050 追跡終了
SRRK 2025年12月31日 117,882 $4,389,926 6.3%
TECX 2025年12月31日 243,728 $3,824,092 8.1%
FOLD 2026年3月31日 260,771 $3,713,379 追跡終了
SLNO 2026年6月30日 102,125 $3,419,145 追跡終了
ABVX 2025年12月31日 30,000 $2,547,000 -31.1%
MPLT 2026年6月30日 112,115 $2,279,298 -72.6%
ACAD 2025年12月31日 86,071 $1,836,755 -25.3%
HBM 2025年12月31日 117,500 $1,780,247 37.0%
ZVRA 2026年3月31日 192,518 $1,724,961 7.2%
CCJ 2025年12月31日 16,015 $1,343,752 -6.9%
AARD 2026年6月30日 316,621 $1,193,661 -13.4%
RLAY 2025年12月31日 223,123 $1,164,702 124.1%
AVDL 2026年3月31日 43,763 $943,093 追跡終了
BVN 2025年6月30日 55,500 $867,465 91.2%
OTLY 2025年6月30日 81,210 $798,294 -11.1%
TECK 2025年12月31日 18,068 $793,005 43.2%
KROS 2025年12月31日 43,000 $680,260 -44.2%
LAR 2025年12月31日 200,000 $668,000 -1.6%
RARE 2025年12月31日 17,718 $532,957 -33.8%
WBI 2025年12月31日 20,000 $504,400 44.2%
NXE 2025年12月31日 42,000 $375,900 -2.2%
SQM 2025年9月30日 7,700 $271,579 50.1%
VYNE 2025年9月30日 115,384 $190,384 追跡終了
DSXWS 2025年12月31日 233,400 $22,757 追跡終了
SONWQ 2025年12月31日 18,898 $204 追跡終了