62歳でのソーシャル・セキュリティ受給開始がSNSで話題に — 専門家は慎重な判断を促す

退職者が行う最も重要な金融上の決定の一つは、いつソーシャル・セキュリティ（SS）の退職給付金を受け取り始めるかということです。

最近、一部のソーシャルメディアのインフルエンサーがその決定の「コードを解読した」と主張していますが、専門家は、彼らが使用している計算には重要な文脈が欠けていると述べています。

一部のインフルエンサーは、月々の受給額は遅らせた方が高くなるにもかかわらず、早く受給を開始すれば累積受給額が多くなる可能性があるため、可能な限り早い年齢である62歳でSSの退職給付金を受け取り始めることを推奨しています。

この考え方は、「損益分岐点」年齢 — 受給を遅らせることが早期受給よりも多くの総収入をもたらす時点 — に基づいています。これは通常、70代後半または80代前半に該当します。

SS庁はかつて、退職受給者向けの損益分岐点分析を提供していました。しかし、SS庁は、それが受給開始時期の決定を歪める可能性があるという、庁内および外部の利害関係者や研究者からの懸念から、2008年にその慣行を終了しました。

2011年に非営利シンクタンクであるランド研究所が発表したその後の研究によると、損益分岐点分析は、個人に早期受給を促す「非常に強い影響」を与える可能性があり、それは月々の受給額を永久に減らす可能性があります。

なぜ損益分岐点が「間違った枠組み」なのか

大きな問題の一つは、誰も自分がいつ死ぬかを知らないため、損益分岐点分析は不正確であるということです。さらに、SSは、貯蓄を使い果たす前にあなたを守ることができる長寿保険と見なすことができます。

「SSの退職給付金を受け取る時期を検討する上で、損益分岐点分析は間違った枠組みだと私は考え続けています」と、SS庁がその評価の使用を中止した際に同庁に勤務していた元SS庁幹部のジェイソン・フィッチナー氏は述べています。

フィッチナー氏は以前、SS庁の代理コミッショナーやチーフエコノミストなどの役職を務めていました。現在は、社会保障制度に焦点を当てた非営利団体である全米社会保障アカデミーの上級研究員であり、保険業界団体LIMRA内の研究イニシアチブであるLIMRA退職所得研究所のエグゼクティブディレクターを務めています。

代わりに、フィッチナー氏を含む専門家は、退職受給者はSSの退職給付金を受け取る時期を決定する際に、特にその時期が月々の受給額にどのように影響するかといった他の要因を考慮すべきだと述べています。

62歳で受給を開始すると、月々の受給額は最低になります。満年齢（通常は生年月日に基づき66歳から67歳）まで待つ受給者は、稼いだ給付金の100％を受け取ります。フィッチナー氏によると、70歳まで待つと、個人は最大給付金を受け取ることができ、62歳から待ったことで月々の受給額が77％増加します。

「この議論を別の枠組みで捉えるなら、70歳より前にどの年齢で受給を開始してもペナルティであると認識することです」とフィッチナー氏は述べています。

損益分岐点の枠組みでは、62歳で受給を開始した人が当初は先行しているように見えるかもしれませんが、個人の損益分岐点年齢に達した後、人生の残りの期間は遅れをとることになるとフィッチナー氏は述べています。

以下は、専門家がSSの受給開始時期を決定する際に考慮すべき他の要因の一部です。

どのくらい長生きする可能性があるかを考慮する

「私はどのくらい長生きする可能性があるか？」という質問から始めることで、将来の受給者は「私はどのくらい長生きするか？」と尋ねるよりも異なる答えを得ると、認定ファイナンシャルプランナーであり、SS受給開始ソフトウェア会社Covisumの社長であるジョー・エルサッサー氏は述べています。

同様に、SS庁は教育資料の中で「退職はあなたが考えるよりも長くなる可能性がある」と述べており、多くの個人は平均寿命よりも長く生きるでしょう。

他の金融計画に組み込む

エルサッサー氏によると、損益分岐点分析にのみ焦点を当てることで、将来のSS受給者は自身の完全な金融計画を考慮することを怠っています。

これには、収入が税金に与える影響や、給付金収入がポートフォリオの他の部分にどのように影響するかなどが含まれます、とエルサッサー氏は述べています。

一部の人は、そのお金を投資するためにSSを早期に受給しますが、投資収益は保証されていないことを覚えておくことが重要です。しかし、SSの受給を遅らせた個人は、満年齢から70歳まで待った1年ごとに8％の給付金増加を得ます — これは市場では達成が難しい保証されたリターンです。

自分と配偶者のために計画する（既婚の場合）

一方がより高い賃金を得ている既婚夫婦は、「損益分岐点を意思決定のポイントとして使用すべきではありません」とエルサッサー氏は述べています。

高所得者は、給付金を受け取る時期を決定する際に、自分がどのくらい長生きするかを考慮するかもしれません。しかし、配偶者がどのくらい長生きするかを考慮しない場合、高所得者が死亡した場合、配偶者の遺族給付金が大幅に削減される可能性があります、とエルサッサー氏は述べています。

何があなたを最も幸せにするかを考える

専門家は、一般的にSSの退職給付金を受け取るために70歳まで待つのが最善だと述べていますが、2022年に全米経済研究所が発表した研究によると、実際にそうする人は約10％に過ぎません。

2025年のAARPの調査によると、SSの財政的将来への懸念、特に信託基金が枯渇しつつあるという報道により、早期受給者が増えています。

受給を遅らせることは、特に収入や健康が懸念される場合、困難な場合があります。

しかし、エルサッサー氏は、70歳まで待って受給を開始したクライアントは、より多くの給付金を受け取れるため、最も幸せであると述べています。さらに、市場の変動が収入に影響を与えることをそれほど心配する必要がありません。

「ポートフォリオにかかるストレスがはるかに少なくなります」とエルサッサー氏は述べています。