与标普500指数的表现对比

03
追踪时间 Q2 2025–Q2 2026 +69.3%
标普500指数同期总回报率 +21.7%
超额回报 +47.7%

年化：+69.3% · 标普500指数：+21.7%

近似于基于季度SEC 13F快照构建的买入并持有投资组合。不包括现金、空头头寸、期权/衍生品和非13(f)证券——仅反映已披露的多头股票账簿，而非基金总资产管理规模。SEC文件延迟最多可达45天；这不是一个可实时复制的交易。

可定价覆盖率：97.4% · 已排除期权：1.7%

行业细分

04
Industrials 63.2%
Technology 21.0%
Materials 4.5%
Consumer Discretionary 1.7%
Energy 0.6%
其他/未映射 9.1%

完整投资组合 28 持仓

05
类型 连胜 8个季度趋势
MTZ MasTec, Inc. Common Stock $896609300 20.94% 2155000 $203259600
FSLR First Solar, Inc. - Common Stock $620133555 14.48% 2628130 $190592015 上涨 ×3
DY Dycom Industries, Inc. Common Stock $510536693 11.92% 1009784 $168401678
未知发行人 (CUSIP: G2R11M108) $377448261 8.81% 7693605 上涨 ×1
STM STMicroelectronics N.V. Common Stock $232159000 5.42% 3100000 $152694000 上涨 ×1
IP International Paper Company Common Stock $194310000 4.54% 5100000 $44370000 上涨 ×6
GVA Granite Construction Incorporated Common Stock $175508004 4.10% 1110248 $42435450 上涨 ×1
JHX James Hardie Industries plc. Ordinary Shares $149851702 3.50% 5723900 $43376704 上涨 ×3
BA Boeing Company (The) Common Stock $134554072 3.14% 621583 $24792411 上涨 ×2
CX Cemex, S.A.B. de C.V. Sponsored ADR $129633000 3.03% 10802750 $6049540
CTRI Centuri Holdings, Inc. Common Stock $121867200 2.85% 4030000 $4150900
CRH CRH PLC Ordinary Shares $118384800 2.76% 1106400 $5233632 上涨 ×2
ARRY Array Technologies, Inc. - Common Stock $95524533 2.23% 12891300 $2320434
WMS Advanced Drainage Systems, Inc. Common Stock $75340800 1.76% 480000 $24602700 上涨 ×3
ATKR Atkore Inc. Common Stock $55061020 1.29% 724106 $12162405 下跌 ×1
LFUS Littelfuse, Inc. - Common Stock $54639600 1.28% 120000 上涨 ×1
BWA BorgWarner Inc. Common Stock $53264088 1.24% 802170 上涨 ×1
CNM Core & Main, Inc. Class A Common Stock $49632363 1.16% 1028650 $6772923 上涨 ×4
ATS ATS Corporation Common Shares $47482884 1.11% 1649857 $956917
WOLF Wolfspeed, Inc. Common Stock New $45113750 1.05% 935000 $30670550 上涨 ×1
ENS EnerSys Common Stock $44425800 1.04% 190000 $11419000
TREX Trex Company, Inc. Common Stock $27522000 0.64% 550000 $7491000
WBI WaterBridge Infrastructure LLC Class A Shares Representing Limited Liability Company Interests $23989000 0.56% 700000 $5236000
TFII TFI International Inc. Common Shares $20817650 0.49% 145000 $5066300
GTX Garrett Motion Inc. - Common Stock $18115000 0.42% 500000 上涨 ×1
MWH SOLV Energy, Inc. - Class A common stock $8512500 0.20% 250000 $1005000
未知发行人 (CUSIP: 296013105) $1595000 0.04% 110000 上涨 ×1
SITE SiteOne Landscape Supply, Inc. Common Stock $331789 0.01% 2900

重仓股

08

持仓连续增加3个季度以上。

持股数量按13F申报数据报告（未按拆股调整）

证券价值% 占投资组合连胜
FSLR $620133555 14.48% 上涨 ×3
IP $194310000 4.54% 上涨 ×6
JHX $149851702 3.50% 上涨 ×3
WMS $75340800 1.76% 上涨 ×3
CNM $49632363 1.16% 上涨 ×4

最大新仓位

09

本季度新开仓位，按规模从大到小排序。

证券价值股份% 占投资组合
未知发行人 (CUSIP: G2R11M108) $377448261 7693605 8.81%
LFUS $54639600 120000 1.28%
BWA $53264088 802170 1.24%
GTX $18115000 500000 0.42%
未知发行人 (CUSIP: 296013105) $1595000 110000 0.04%
SITE $331789 2900 0.01%

季度涨幅榜

10
证券操作股份变动价值变动
MTZ 仅价格变动 +0 +$203.3M
FSLR 增持 +451K +$190.6M
DY 仅价格变动 +0 +$168.4M
STM 增持 +800K +$152.7M
IP 增持 +900K +$44.4M
JHX 增持 +102K +$43.4M
GVA 增持 +200 +$42.4M
WOLF 增持 +50K +$30.7M
BA 增持 +70K +$24.8M
WMS 增持 +110K +$24.6M

已退出持仓

11

包含公司事件（合并、退市）——并非所有退出都是卖出

已关闭的头寸反映了 13F 报告的变更；对于指数管理人来说，这些通常是机械性的（退市、并购、指数再平衡），而不是主动决策。

证券季度先前持股数先前价值退出后价格
SPR 2025年12月31日 2652093 $102370790 不再跟踪
MMM 2026年3月31日 370000 $59237000 19.4%
BLDR 2026年3月31日 240000 $24693600 -30.9%
EQPT 2026年6月30日 750000 $15277500 -18.6%
WEX 2025年9月30日 85000 $12485650 25.3%
SITE 2026年3月31日 99200 $12356352 -22.5%
SABR 2026年3月31日 4667000 $6347120 4.8%