S&P 500 대비 성과

03
Q1 2025–Q2 2026 추적 +61.4%
S&P 500 총수익률 (동일 기간) +37.0%
초과 수익률 +24.4%

연율화: +46.7% · S&P 500: +28.7%

분기별 SEC 13F 스냅샷을 기반으로 구축된 매수 후 보유 포트폴리오를 근사합니다. 현금, 공매도 포지션, 옵션/파생상품 및 13(f) 외 증권은 제외되며, 총 펀드 AUM이 아닌 공개된 롱 에쿼티 북만 반영합니다. SEC 제출 지연은 최대 45일이며, 이는 실시간 복사 가능한 타이밍이 아닙니다.

가격 산정 가능 범위: 97.7% · 옵션 제외: 10.4%

섹터별 비중

04
Health Care 69.9%
Real Estate 13.0%
Industrials 7.0%
Energy 2.6%
Consumer Discretionary 1.6%
기타/미분류 5.9%

전체 포트폴리오 17 포지션

05
유형 연속 8분기 추세
SNDA Sonida Senior Living, Inc. Common Stock $595,919,659 69.90% 14,605,874 $124,880,222
COMP Compass, Inc. Class A Common Stock $32,366,250 3.80% 2,625,000 상승 ×1
CTRI Centuri Holdings, Inc. Common Stock $28,728,000 3.37% 950,000 $3,753,450 상승 ×1
INVH Invitation Homes Inc. Common Stock $28,699,500 3.37% 950,000 $-2,363,000 하락 ×1
알 수 없는 발행자 (CUSIP: 471024109) $24,429,000 2.87% 850,000 $-4,090,700 하락 ×1
WLDN Willdan Group, Inc. - Common Stock $23,294,950 2.73% 294,500 상승 ×1
NUAI New Era Energy & Digital, Inc. - Common Stock $22,425,700 2.63% 3,515,000 상승 ×1
DOC Healthpeak Properties, Inc. Common Stock $16,050,000 1.88% 750,000 상승 ×1
CURB Curbline Properties Corp. Common Stock $14,409,600 1.69% 474,000 상승 ×1
DRVN Driven Brands Holdings Inc. - Common Stock $13,940,000 1.64% 1,000,000 $1,330,000
CBRE CBRE Group Inc Common Stock Class A $12,324,135 1.45% 91,500 상승 ×1
알 수 없는 발행자 (CUSIP: 09264B107) $10,815,000 1.27% 500,000 상승 ×1
SHAZ SharonAI Holdings, Inc. - Class A Common Stock $8,529,326 1.00% 100,748 상승 ×1
HNI HNI Corporation Common Stock $7,475,850 0.88% 185,000 상승 ×1
HPP Hudson Pacific Properties, Inc. Common Stock $6,957,020 0.82% 458,000
알 수 없는 발행자 (CUSIP: 96524T101) $5,564,000 0.65% 200,000 상승 ×1
RACWS CUSIP: G75751118 $564,416 0.07% 868,333 $24,660

가장 큰 신규 베팅

09

이번 분기에 개설된 신규 포지션, 가장 큰 순서대로.

증권가치주식% 포트폴리오의
COMP $32,366,250 2,625,000 3.80%
WLDN $23,294,950 294,500 2.73%
NUAI $22,425,700 3,515,000 2.63%
DOC $16,050,000 750,000 1.88%
CURB $14,409,600 474,000 1.69%
CBRE $12,324,135 91,500 1.45%
알 수 없는 발행자 (CUSIP: 09264B107) $10,815,000 500,000 1.27%
SHAZ $8,529,326 100,748 1.00%
HNI $7,475,850 185,000 0.88%
HPP $6,957,020 458,000 0.82%
알 수 없는 발행자 (CUSIP: 96524T101) $5,564,000 200,000 0.65%

상위 변동 (분기별)

10
증권거래주식 Δ가치 Δ
SNDA 가격 변동만 +0 +$124.9M
· 축소함 -360K -$4.1M
CTRI 추가 매수 +95K +$3.8M
INVH 축소함 -300K -$2.4M
DRVN 가격 변동만 +0 +$1.3M
RACWS 가격 변동만 +0 +$25K

청산 포지션

11

기업 이벤트(합병, 상장 폐지) 포함 — 모든 이탈이 매도는 아님

청산된 포지션은 13F 보고 변경 사항을 반영합니다. 인덱스 관리자의 경우 이러한 변경은 능동적인 결정이 아닌 기계적인(상장 폐지, M&A, 인덱스 리밸런싱) 경우가 많습니다.

증권분기이전 주식 수이전 가치매도 후 가격 변동
TLT 2025년 12월 31일 1,250,000 $111,712,500
SPY 2025년 6월 30일 125,000 $69,923,750 더 이상 추적하지 않음
IWM 2025년 9월 30일 300,000 $64,737,000 16.5%
SMA 2025년 9월 30일 996,356 $36,097,978 -13.6%
GNL 2026년 3월 31일 3,803,654 $32,711,424 -11.9%
HPP 2026년 3월 31일 2,607,060 $28,234,460 94.2%
JLL 2025년 6월 30일 110,440 $27,379,180 20.0%
CCI 2026년 6월 30일 334,000 $27,157,540 -12.3%
PFSI 2025년 9월 30일 266,000 $26,504,240 -50.0%
SMA 2026년 6월 30일 857,715 $25,971,610 0.0%
WD 2026년 6월 30일 560,316 $24,866,824 -37.9%
XLP 2025년 9월 30일 300,000 $24,291,000 더 이상 추적하지 않음
RITM 2026년 6월 30일 2,500,000 $23,700,000 -7.2%
NPKI 2025년 9월 30일 2,714,779 $23,102,769 4.2%
NSA 2026년 3월 31일 775,000 $21,862,750 더 이상 추적하지 않음
JHX (제출됨 JHXXXXX) 2025년 9월 30일 800,000 $21,512,000 30.1%
GVA 2025년 6월 30일 285,010 $21,489,754 28.2%
PKST 2026년 6월 30일 100 $20,357,499 더 이상 추적하지 않음
FR 2025년 9월 30일 390,000 $18,770,700 15.5%
CDNL 2026년 6월 30일 471,609 $18,701,655 -67.4%
SITC 2025년 9월 30일 1,539,743 $17,414,493 -62.0%
SILA 2025년 12월 31일 592,211 $14,864,496 더 이상 추적하지 않음
IRT 2026년 3월 31일 850,000 $14,858,000 -2.6%
COLD 2026년 6월 30일 1,100,000 $12,606,000 -11.1%
DBRG 2025년 6월 30일 1,200,000 $10,584,000 54.6%
RACU 2025년 6월 30일 1,000,000 $10,100,000 더 이상 추적하지 않음
KKR 2025년 6월 30일 86,000 $9,942,460 -32.1%
ARES 2025년 6월 30일 66,000 $9,676,260 -32.1%
KREF 2026년 6월 30일 1,470,600 $9,000,072 -9.9%
H 2026년 6월 30일 60,000 $8,627,400 -18.0%
SLG 2025년 9월 30일 107,000 $6,623,300 -18.4%
AVB 2026년 3월 31일 30,780 $5,580,722 더 이상 추적하지 않음
UDR 2026년 3월 31일 148,223 $5,436,820 -1.5%
APC 2026년 6월 30일 300,000 $5,367,000 -17.8%
BTBT 2025년 9월 30일 2,275,000 $4,982,250 -45.7%
UHG 2025년 6월 30일 1,655,726 $4,636,033 더 이상 추적하지 않음
CEPT 2025년 9월 30일 400,000 $4,412,000 더 이상 추적하지 않음
KFIIU 2025년 6월 30일 44,848 $452,516 3.5%