与标普500指数的表现对比

03
追踪时间 Q1 2025–Q2 2026 -2.3%
标普500指数同期总回报率 +37.0%
超额回报 -39.3%

年化：-1.9% · 标普500指数：+28.7%

近似于基于季度SEC 13F快照构建的买入并持有投资组合。不包括现金、空头头寸、期权/衍生品和非13(f)证券——仅反映已披露的多头股票账簿，而非基金总资产管理规模。SEC文件延迟最多可达45天；这不是一个可实时复制的交易。

可定价覆盖率：100.0% · 已排除期权：0.0%

行业细分

04
Retail 9.8%
Utilities 9.4%
Industrials 8.7%
Communication Services 2.7%
Financials 2.4%
Consumer Discretionary 0.7%
Healthcare 0.7%
Technology 0.6%
Real Estate 0.6%
Materials 0.2%
其他/未映射 64.3%

完整投资组合 24 持仓

05
类型 连胜 8个季度趋势
未知发行人 (CUSIP: 84615Q103) $1470532219 63.58% 8606650 上涨 ×1
CEG Constellation Energy Corporation - Common Stock When-Issued $218072586 9.43% 878015 $-27113103
CART Maplebear Inc. - Common Stock $196072751 8.48% 4140924 $40953738
KRMN Karman Holdings Inc. Common Stock $165702751 7.16% 3319366 $-100012497
SHEN Shenandoah Telecommunications Co - Common Stock $62070034 2.68% 4116050 $-1399457
AMZN Amazon.com, Inc. - Common Stock $30492505 1.32% 127937 $3847066
OTF Blue Owl Technology Finance Corp. Common Stock $18591674 0.80% 1796297 $1108554 上涨 ×2
FSSL FS Specialty Lending Fund Common Shares of Beneficial Interest $16745906 0.72% 1501875 $-1376756 上涨 ×2
VIK Viking Holdings Ltd Ordinary Shares $16582554 0.72% 158427 $4941338
CLH Clean Harbors, Inc. Common Stock $16073945 0.70% 53804 $646724
TSM Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Ltd. $13752106 0.59% 28796 $4020498
LINE Lineage, Inc. - Common Stock $13064917 0.56% 302079 $3168809
NTRA Natera, Inc. - Common Stock $9851463 0.43% 36292 $2593426
SCHW Charles Schwab Corporation (The) Common Stock $9394839 0.41% 101819 $-174111
BXSL Blackstone Secured Lending Fund Common Shares of Beneficial Interest $8298500 0.36% 350000 上涨 ×1
CNM Core & Main, Inc. Class A Common Stock $6727980 0.29% 139440 $-160356
ELV Elevance Health, Inc. Common Stock $6567836 0.28% 16983 $1596063
TRU TransUnion Common Stock $6311168 0.27% 87485 $258081
AER AerCap Holdings N.V. Ordinary Shares $5720699 0.25% 39242 $337481
NU Nu Holdings Ltd. Class A Ordinary Shares $5389638 0.23% 403416 $-407450
HDB HDFC Bank Limited Common Stock $5149960 0.22% 199379 $189410
BBDC Barings BDC, Inc. Common Stock $4047000 0.17% 475000 上涨 ×1
BCSF Bain Capital Specialty Finance, Inc. Common Stock $3943800 0.17% 315000 上涨 ×1
LPX Louisiana-Pacific Corporation Common Stock $3618989 0.16% 46008 $271907

最大新仓位

09

本季度新开仓位，按规模从大到小排序。

证券价值股份% 占投资组合
未知发行人 (CUSIP: 84615Q103) $1470532219 8606650 63.58%
BXSL $8298500 350000 0.36%
BBDC $4047000 475000 0.17%
BCSF $3943800 315000 0.17%

季度涨幅榜

10
证券操作股份变动价值变动
KRMN 仅价格变动 +0 -$100.0M
CART 仅价格变动 +0 +$41.0M
CEG 仅价格变动 +0 -$27.1M
VIK 仅价格变动 +0 +$4.9M
TSM 仅价格变动 +0 +$4.0M
AMZN 仅价格变动 +0 +$3.8M
LINE 仅价格变动 +0 +$3.2M
NTRA 仅价格变动 +0 +$2.6M
ELV 仅价格变动 +0 +$1.6M
SHEN 仅价格变动 +0 -$1.4M

已退出持仓

11

包含公司事件（合并、退市）——并非所有退出都是卖出

已关闭的头寸反映了 13F 报告的变更；对于指数管理人来说，这些通常是机械性的（退市、并购、指数再平衡），而不是主动决策。

证券季度先前持股数先前价值退出后价格
CRL 2025年6月30日 80200 $12071704 127.6%
PTC 2025年12月31日 54437 $11051800 11.2%
GPN 2025年12月31日 89231 $7413311 7.0%
XPO 2026年3月31日 54351 $7386844 -5.8%
ABG 2026年6月30日 31038 $6065136 -14.1%
BRSL 2026年6月30日 189948 $2419937 -11.6%
SONDQ 2025年12月31日 102299 $129920 不再跟踪