Performance vs S&P 500

03
Suivi de Q1 2025 à Q2 2026 +14.9%
Rendement total du S&P 500 (même période) +37.0%
Rendement excédentaire -22.1%

Annualisé : +11.8% · S&P 500 : +28.7%

Approximation d'un portefeuille d'achat et de conservation construit à partir d'instantanés trimestriels du SEC 13F. Exclut les liquidités, les positions courtes, les options/dérivés et les titres non 13(f) — reflète uniquement le portefeuille d'actions longues divulgué, pas le total des actifs sous gestion du fonds. Le délai de dépôt SEC peut aller jusqu'à 45 jours ; il ne s'agit pas d'un calendrier copiable en temps réel.

Couverture valorisable : 96,6% · Options exclues : 0,0%

Répartition sectorielle

04
Healthcare 33,8%
Communication Services 22,4%
Technology 14,0%
Financials 13,1%
Industrials 4,2%
Utilities 1,7%
Retail 1,5%
Energy 0,5%
Consumer Discretionary 0,4%
Materials 0,2%
Real Estate 0,1%
Autre/Non mappé 8,1%

Portefeuille complet 67 positions

05
Type Série Tendance 8 trimestres
ICLR ICON plc - Ordinary Shares $39 026 557 17,60% 224 665 $23 262 487 Hausse ×5
FWONK Liberty Media Corporation - Series C Liberty Formula One Common Stock $17 760 735 8,01% 186 680 $8 974 513 Hausse ×6
ELV Elevance Health, Inc. Common Stock $16 599 999 7,49% 42 924 $1 740 887 Baisse ×2
Émetteur inconnu (CUSIP: 866966104) $15 508 487 6,99% 207 305 $7 362 343 Hausse ×1
GOOGL Alphabet Inc. - Class A Common Stock $15 089 591 6,80% 42 224 $-3 575 641 Baisse ×1
GOOG Alphabet Inc. - Class C Capital Stock $13 471 766 6,08% 38 128 $-1 600 432 Baisse ×5
TSM Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Ltd. $13 140 339 5,93% 27 515 $3 841 645
AON Aon plc Class A Ordinary Shares (Ireland) $9 951 032 4,49% 30 001 $2 526 769 Hausse ×1
ROP Roper Technologies, Inc. - Common Stock $7 613 775 3,43% 22 500 $-348 075
UNH UnitedHealth Group Incorporated Common Stock (DE) $7 238 612 3,26% 17 416 $-1 974 707 Baisse ×2
VERX Vertex, Inc. - Class A Common Stock $7 232 400 3,26% 630 000 $1 525 200 Hausse ×1
GMED Globus Medical, Inc. Class A Common Stock $5 647 319 2,55% 71 476 $-6 488 231 Baisse ×2
KSPI Joint Stock Company Kaspi.kz - American Depository Shares $4 835 378 2,18% 55 810 $701 531
ZTS Zoetis Inc. Class A Common Stock $4 799 314 2,16% 66 787 $-3 095 577
RYAAY Ryanair Holdings plc - American Depositary Shares, each representing five Ordinary Shares $4 621 531 2,08% 71 375 $496 056
CACC Credit Acceptance Corporation - Common Stock $4 552 691 2,05% 7 150 $-1 399 463 Baisse ×6
BIP Brookfield Infrastructure Partners LP Limited Partnership Units $3 503 733 1,58% 96 019 $35 527
ICE Intercontinental Exchange Inc. Common Stock $3 072 949 1,39% 24 961 $-7 152 610 Baisse ×2
NFLX Netflix, Inc. - Common Stock $2 821 442 1,27% 39 516 $-4 432 979 Baisse ×2
AAPL Apple Inc. - Common Stock $1 868 687 0,84% 6 458 $229 711
TJX TJX Companies, Inc. (The) Common Stock $1 449 401 0,65% 9 567 $-94 100 Baisse ×1
UHALB CUSIP: 023586506 $1 440 942 0,65% 24 973 $119 916 Baisse ×1
CPA Copa Holdings, S.A. Class A Common Stock $1 306 788 0,59% 8 400 $352 464
AMZN Amazon.com, Inc. - Common Stock $1 167 866 0,53% 4 900 $480 575 Hausse ×1
MSFT Microsoft Corporation - Common Stock $884 430 0,40% 2 371 $413 944 Hausse ×2
BRK-B (déposé en tant que BRKB) Berkshire Hathaway Inc. Class B $877 684 0,40% 1 754 $37 167
BUR Burford Capital Limited Ordinary Shares $832 300 0,38% 203 000 $-85 260
SCHW Charles Schwab Corporation (The) Common Stock $808 931 0,36% 8 767 $-14 992
THO Thor Industries, Inc. Common Stock $765 129 0,35% 10 180 $-48 151
BRK-A (déposé en tant que BRKA) Berkshire Hathaway Inc. Class A $748 850 0,34% 1 $30 710
GLD SPDR Gold Shares $732 339 0,33% 1 988 $-123 078
WST West Pharmaceutical Services, Inc. Common Stock $728 411 0,33% 2 029 $194 548 Baisse ×1
AVT Avnet, Inc. - Common Stock $639 504 0,29% 7 200 $195 840
WAT Waters Corporation Common Stock $619 941 0,28% 1 653 $127 678
BRO Brown & Brown, Inc. Common Stock $570 935 0,26% 8 900 $-9 434
RBLX Roblox Corporation Class A Common Stock $562 833 0,25% 10 350 $-22 563
EPD Enterprise Products Partners L.P. Common Stock $488 908 0,22% 13 300 $-14 364
EXP Eagle Materials Inc Common Stock $450 000 0,20% 2 000 $71 100
LIN Linde plc - Ordinary Shares $447 845 0,20% 863 $20 004
TDY Teledyne Technologies Incorporated Common Stock $433 485 0,20% 650 $40 228
BSM Black Stone Minerals, L.P. Common units representing limited partner interests $380 291 0,17% 27 222 $-31 306
EQH Equitable Holdings, Inc. Common Stock $377 851 0,17% 8 611 $58 297
NBN Northeast Bank - Common Stock $371 084 0,17% 2 800 $56 448
BAC Bank of America Corporation Common Stock $364 672 0,16% 6 400 $52 672
FND Floor & Decor Holdings, Inc. Common Stock $356 160 0,16% 6 000 Hausse ×1
MSA MSA Safety Incorporated Common Stock $349 160 0,16% 2 000 $21 260
CB Chubb Limited Common Stock $339 036 0,15% 995 $14 736
AER AerCap Holdings N.V. Ordinary Shares $335 294 0,15% 2 300 $19 780
SGU Star Group L.P. Common Stock $326 136 0,15% 25 400 $14 224
ADI Analog Devices, Inc. - Common Stock $317 736 0,14% 800 $63 224
AXP American Express Company Common Stock $314 573 0,14% 930 $33 267
USB U.S. Bancorp Common Stock $302 000 0,14% 5 000 $41 950
EXE Expand Energy Corporation - Common Stock $300 927 0,14% 3 300 $37 455 Hausse ×1
LOW Lowe's Companies, Inc. Common Stock $286 637 0,13% 1 300 $-20 527
FERG Ferguson Enterprises Inc. Common Stock $284 796 0,13% 1 200 $4 884
TECH Bio-Techne Corp - Common Stock $282 600 0,13% 4 000 Hausse ×1
FAST Fastenal Company - Common Stock $274 732 0,12% 5 720 $9 324
DAL Delta Air Lines, Inc. Common Stock $269 273 0,12% 2 875 $-179 467 Baisse ×1
SPY SPY $262 863 0,12% 352 $33 943
UNP Union Pacific Corporation Common Stock $244 800 0,11% 900 $26 442
SBAC SBA Communications Corporation - Class A Common Stock $229 927 0,10% 1 303 $5 668
COF Capital One Financial Corporation Common Stock $214 864 0,10% 1 071
MTB M&T Bank Corporation Common Stock $214 209 0,10% 900 Hausse ×1
JPM JP Morgan Chase & Co. Common Stock $204 254 0,09% 624
AMBP Ardagh Metal Packaging S.A. Ordinary Shares $94 800 0,04% 20 000 $-87 450 Baisse ×1
STLA Stellantis N.V. Common Shares $86 100 0,04% 15 000 $-20 250
BLND Blend Labs, Inc. Class A Common Stock $51 040 0,02% 29 848 $298

Participations à forte conviction

08

Positions augmentées pendant 3 trimestres consécutifs ou plus.

Les nombres d'actions sont tels que rapportés dans les dépôts 13F (non ajustés des divisions)

TitreValeur% du portefeuilleSérie
ICLR $39 026 557 17,60% en hausse ×5
FWONK $17 760 735 8,01% en hausse ×6

Plus gros nouveaux paris

09

Nouvelles positions ouvertes ce trimestre, par ordre décroissant.

TitreValeurActions% du portefeuille
FND $356 160 6 000 0,16%
TECH $282 600 4 000 0,13%
COF $214 864 1 071 0,10%
MTB $214 209 900 0,10%
JPM $204 254 624 0,09%

Principaux mouvements (T/T)

10
TitreMouvementΔ ActionsΔ Valeur
ICLR A acheté plus +82K +$23.3M
FWONK A acheté plus +83K +$9.0M
· A acheté plus +82K +$7.4M
ICE Réduit -40K -$7.2M
GMED Réduit -69K -$6.5M
NFLX Réduit -36K -$4.4M
TSM Mouvement de prix uniquement +0 +$3.8M
GOOGL Réduit -23K -$3.6M
ZTS Mouvement de prix uniquement +0 -$3.1M
AON A acheté plus +7K +$2.5M

Positions clôturées

11

Inclut les événements d'entreprise (fusions, retraits de la cote) — toutes les sorties ne sont pas des ventes

Les positions clôturées reflètent les changements de déclaration 13F ; pour les gestionnaires d'indices, il s'agit souvent de décisions mécaniques (radiation, fusions et acquisitions, rééquilibrage d'indices), et non de décisions actives.

TitreTrimestreActions avantValeur avantPrix depuis la sortie
META 31 décembre 2025 14 087 $10 345 211 10,3%
AMTM 30 juin 2026 303 576 $7 917 262 -12,2%
LSPD 30 juin 2025 650 000 $5 687 500 -16,1%
VOO 30 septembre 2025 7 449 $4 231 255
LBRDK 31 mars 2026 63 301 $3 076 429 Ne suit plus
MA 30 juin 2025 4 231 $2 319 096 -1,7%
ANET 30 juin 2025 24 228 $1 877 185 102,7%
HG 30 juin 2025 87 959 $1 823 390 57,9%
KMX 30 juin 2025 16 327 $1 272 200 -18,3%
XP 31 mars 2026 61 067 $999 667 12,9%
BKNG 30 juin 2025 155 $714 071 -97,3%
GLIBK 30 juin 2026 16 682 $620 737 7,8%
HDB 31 mars 2026 14 840 $542 254 -10,2%
DE 31 mars 2026 900 $419 013 22,0%
ING 30 juin 2026 15 791 $411 356 10,8%
ATAI 30 septembre 2025 168 416 $368 831 Ne suit plus
IBKR 30 juin 2025 2 113 $349 892 59,4%
HCA 31 décembre 2025 800 $340 960 -8,6%
ACN 30 juin 2026 1 500 $297 435 59,8%
COF 31 mars 2026 1 071 $259 568 6,7%
TBRG 30 septembre 2025 10 000 $234 200 Ne suit plus
PRKS 31 décembre 2025 4 500 $232 650 -10,6%
LEN 31 mars 2026 2 203 $226 468 -8,1%
OMF 30 juin 2026 4 000 $213 960 -8,1%
NRP 30 juin 2026 1 700 $205 700 12,9%
JPM 31 mars 2026 624 $201 065 13,0%