与标普500指数的表现对比

03
追踪时间 Q1 2025–Q2 2026 +28.2%
标普500指数同期总回报率 +37.0%
超额回报 -8.8%

年化：+22.0% · 标普500指数：+28.7%

近似于基于季度SEC 13F快照构建的买入并持有投资组合。不包括现金、空头头寸、期权/衍生品和非13(f)证券——仅反映已披露的多头股票账簿，而非基金总资产管理规模。SEC文件延迟最多可达45天；这不是一个可实时复制的交易。

可定价覆盖率：100.0% · 已排除期权：0.0%

行业细分

04
Communication Services 33.5%
Technology 22.3%
Retail 17.7%
Industrials 14.7%
Financials 6.9%
Consumer Discretionary 4.9%

完整投资组合 21 持仓

05
类型 连胜 8个季度趋势
GOOGL Alphabet Inc. - Class A Common Stock $646967281 29.60% 1810357 $-193177792 下跌 ×1
INTC Intel Corporation - Common Stock $384149079 17.58% 2751193 $78626674 下跌 ×1
PDD PDD Holdings Inc. - American Depositary Shares $365050602 16.70% 4785666 $-156456091 下跌 ×1
YMM Full Truck Alliance Co. Ltd. American Depositary Shares (each representing 20 Class A Ordinary Shares) $320353642 14.66% 39452419 $-19593766 下跌 ×1
FUTU Futu Holdings Limited - American Depositary Shares $102517251 4.69% 1093634 $-33743301 上涨 ×1
NTES NetEase, Inc. - American Depositary Shares, each representing 5 ordinary shares $76964856 3.52% 600631 $-280123744 下跌 ×2
ATAT Atour Lifestyle Holdings Limited - American Depositary Shares $56871120 2.60% 1788400 $-38508596 下跌 ×1
QFIN Qfin Holdings, Inc. - American Depositary Shares $47927035 2.19% 3031438 $5382931 下跌 ×1
AAPL Apple Inc. - Common Stock $42439852 1.94% 146668 $-20593463 下跌 ×1
TSM Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Ltd. $39663144 1.81% 83052 $11595721
SE Sea Limited American Depositary Shares, each representing one Class A Ordinary Share $20793002 0.95% 216978 $-19622253 下跌 ×1
MMYT MakeMyTrip Limited - Ordinary Shares $20706203 0.95% 388557 $6216912
ASML ASML Holding N.V. - New York Registry Shares $14065341 0.64% 7070 上涨 ×1
HTHT H World Group Limited - American Depositary Shares $13415984 0.61% 321572 $-40051389 下跌 ×1
WRD WeRide Inc. - American Depositary Shares $12814476 0.59% 2201800 $-4998086
AAOI Applied Optoelectronics, Inc. - Common Stock $7929523 0.36% 53520 上涨 ×1
VNET VNET Group, Inc. - American Depositary Shares $5213940 0.24% 648500 上涨 ×1
HDL SUPER HI INTERNATIONAL HOLDING LTD. - American Depositary Shares $3327428 0.15% 268341 $-579617
RERE ATRenew Inc. American Depositary Shares (every three of which representing two Class A ordinary shares) $2031750 0.09% 525000 $-430500
AMAT Applied Materials, Inc. - Common Stock $1821960 0.08% 2520 上涨 ×1
TCOM Trip.com Group Limited - American Depositary Shares $478080 0.02% 12000 $-129189071 下跌 ×1

最大新仓位

09

本季度新开仓位，按规模从大到小排序。

证券价值股份% 占投资组合
ASML $14065341 7070 0.64%
AAOI $7929523 53520 0.36%
VNET $5213940 648500 0.24%
AMAT $1821960 2520 0.08%

季度涨幅榜

10
证券操作股份变动价值变动
NTES 削减 -2.6M -$280.1M
GOOGL 削减 -1.1M -$193.2M
PDD 削减 -318K -$156.5M
INTC 削减 -4.2M +$78.6M
HTHT 削减 -742K -$40.1M
ATAT 削减 -803K -$38.5M
FUTU 增持 +97K -$33.7M
AAPL 削减 -102K -$20.6M
SE 削减 -271K -$19.6M
YMM 削减 -1.5M -$19.6M

1 position hidden — reported move looks larger than the position itself (data completeness check)

已退出持仓

11

包含公司事件（合并、退市）——并非所有退出都是卖出

已关闭的头寸反映了 13F 报告的变更；对于指数管理人来说，这些通常是机械性的（退市、并购、指数再平衡），而不是主动决策。

证券季度先前持股数先前价值退出后价格
META 2026年6月30日 541689 $309916528 8.7%
AMZN 2026年6月30日 1004700 $209248869 6.8%
AAPL 2025年6月30日 782255 $173762303 67.6%
NVDA 2026年6月30日 762748 $133023251 7.6%
ZTO 2025年6月30日 6557350 $130097824 11.3%
BABA 2026年6月30日 703009 $88199509 5.2%
AVGO 2026年3月31日 245800 $85071380 13.7%
SNPS 2026年3月31日 163661 $76874845 21.5%
EDU 2026年6月30日 1328218 $75216985 10.5%
NBIS 2026年3月31日 638103 $53412412 75.7%
DQ 2025年9月30日 2672161 $40536682 -61.2%
UNH 2026年6月30日 130310 $35260583 -2.1%
BEKE 2026年3月31日 1793195 $28260753 15.9%
TAL 2026年6月30日 2448817 $27843049 5.1%
UBER 2025年12月31日 244670 $23970320 -20.1%
TCOM 2025年9月30日 377500 $22136600 -48.7%
JKS 2026年3月31日 780933 $20155881 -67.5%
MSFT 2025年9月30日 28650 $14250797 2.5%
SPOT 2025年12月31日 13226 $9231748 -7.3%
XBI 2026年3月31日 68265 $8323551 23.3%
LITE 2026年6月30日 10822 $7605269 6.5%
ONC 2025年9月30日 15502 $3752569 9.6%
CSIQ 2025年9月30日 335183 $3700420 -26.5%
LEGN 2025年6月30日 90109 $3057398 -36.5%
REGN 2025年6月30日 4750 $3012593 54.9%
UNH 2025年6月30日 4338 $2272028 30.5%
PFE 2025年6月30日 74200 $1880228 21.5%
FWONK 2025年9月30日 9680 $1011560 -13.0%
HSAI 2025年9月30日 40291 $884387 -50.8%
GOOG 2025年12月31日 3596 $875806 2.6%