Performance vs S&P 500

03
Suivi de Q1 2025 à Q2 2026 +9.9%
Rendement total du S&P 500 (même période) +37.0%
Rendement excédentaire -27.1%

Annualisé : +7.9% · S&P 500 : +28.7%

Approximation d'un portefeuille d'achat et de conservation construit à partir d'instantanés trimestriels du SEC 13F. Exclut les liquidités, les positions courtes, les options/dérivés et les titres non 13(f) — reflète uniquement le portefeuille d'actions longues divulgué, pas le total des actifs sous gestion du fonds. Le délai de dépôt SEC peut aller jusqu'à 45 jours ; il ne s'agit pas d'un calendrier copiable en temps réel.

Couverture valorisable : 96,5% · Options exclues : 0,0%

Répartition sectorielle

04
Energy 17,7%
Real Estate 17,2%
Financials 16,1%
Technology 12,4%
Healthcare 9,2%
Communication Services 7,0%
Materials 1,9%
Industrials 0,4%
Retail 0,4%
Consumer products 0,4%
Autre/Non mappé 17,3%

Portefeuille complet 90 positions

05
Type Série Tendance 8 trimestres
MSFT Microsoft Corporation - Common Stock $4 023 021 2,59% 10 785 $-349 057 Baisse ×1
GOOGL Alphabet Inc. - Class A Common Stock $3 847 803 2,47% 10 767 $283 209 Baisse ×6
TWO Two Harbors Investment Corp $3 279 529 2,11% 264 265 $656 755 Hausse ×1
PAA Plains All American Pipeline, L.P. - Common Units representing Limited Partner Interests $3 247 244 2,09% 145 878 $418 703 Hausse ×1
KRP Kimbell Royalty Partners Common Units Representing Limited Partner Interests $3 202 397 2,06% 220 399 $433 056 Hausse ×1
DMLP Dorchester Minerals, L.P. - Common Units Representing Limited Partnership Interests $3 192 711 2,05% 126 444 $214 584 Hausse ×1
DKL Delek Logistics Partners, L.P. Common Units representing Limited Partner Interests $3 176 513 2,04% 61 632 $511 517 Hausse ×1
CII BlackRock Enhanced Large Cap Core Fund, Inc. Common Stock $3 152 383 2,03% 120 550 $950 012 Hausse ×1
WES Western Midstream Partners, LP Common Units Representing Limited Partner Interests $3 082 279 1,98% 70 436 $562 222 Hausse ×1
UAN CVR Partners, LP Common Units representing Limited Partner Interests $3 029 134 1,95% 27 172 $39 469 Hausse ×1
CSWC Capital Southwest Corporation - Common Stock $3 005 574 1,93% 126 444 $574 719 Hausse ×1
EPD Enterprise Products Partners L.P. Common Stock $2 974 656 1,91% 80 921 $316 055 Hausse ×1
MPLX MPLX LP Common Units Representing Limited Partner Interests $2 930 456 1,88% 52 023 $349 579 Hausse ×1
BSM Black Stone Minerals, L.P. Common units representing limited partner interests $2 881 368 1,85% 206 254 $171 048 Hausse ×1
ARLP Alliance Resource Partners, L.P. - Common Units Representing Limited Partnership Interests $2 869 087 1,84% 119 645 $-6 375 Hausse ×1
META Meta Platforms, Inc. - Class A Common Stock $2 820 956 1,81% 5 008 $-75 738 Baisse ×2
LLY Eli Lilly and Company Common Stock $2 812 663 1,81% 2 345 $437 817 Baisse ×3
AGNC AGNC Investment Corp. - Common Stock $2 811 219 1,81% 257 910 $562 894 Hausse ×1
ARR ARMOUR Residential REIT, Inc. $2 776 295 1,79% 159 100 $469 868 Hausse ×1
EFC Ellington Financial Inc. Common Stock $2 762 231 1,78% 202 956 $672 116 Hausse ×1
GSBD Goldman Sachs BDC, Inc. Common Stock $2 756 670 1,77% 290 788 $520 180 Hausse ×1
JFR Nuveen Floating Rate Income Fund Common Stock $2 733 588 1,76% 356 400 $404 268 Hausse ×1
HIX Western Asset High Income Fund II Inc. Common Stock $2 714 441 1,75% 685 465 $343 396 Hausse ×1
NLY Annaly Capital Management Inc. Common Stock $2 709 361 1,74% 121 170 $481 843 Hausse ×1
PHK Pimco High Income Fund $2 706 696 1,74% 580 836 $369 421 Hausse ×1
ORC Orchid Island Capital, Inc. Common Stock $2 671 782 1,72% 383 326 $329 730 Hausse ×1
GBDC Golub Capital BDC, Inc. - Closed End Fund $2 654 581 1,71% 206 101 $386 846 Hausse ×1
PFL PIMCO Income Strategy Fund Shares of Beneficial Interest $2 642 857 1,70% 335 388 $310 953 Hausse ×1
DSU Blackrock Debt Strategies Fund, Inc. Common Stock $2 640 844 1,70% 272 252 $371 591 Hausse ×1
DX Dynex Capital, Inc. Common Stock $2 628 253 1,69% 200 477 $405 116 Hausse ×1
BBDC Barings BDC, Inc. Common Stock $2 627 159 1,69% 308 352 $421 503 Hausse ×1
EHI Western Asset Global High Income Fund Inc Common Stock $2 623 580 1,69% 440 198 $366 399 Hausse ×1
FTF CUSIP: 35472T101 $2 618 742 1,68% 452 287 $327 045 Hausse ×1
FRA Blackrock Floating Rate Income Strategies Fund Inc Common Stock $2 607 213 1,68% 237 235 $335 054 Hausse ×1
PSEC Prospect Capital Corporation - Closed End Fund $2 527 972 1,63% 1 094 360 $45 575 Hausse ×1
NCDL Nuveen Churchill Direct Lending Corp. Common Stock $2 506 070 1,61% 201 777 $275 275 Hausse ×1
PMT PennyMac Mortgage Investment Trust Common Shares of Beneficial Interest $2 504 205 1,61% 222 004 $254 361 Hausse ×1
MSDL Morgan Stanley Direct Lending Fund Common Stock $2 485 259 1,60% 164 369 $491 157 Hausse ×1
STWD STARWOOD PROPERTY TRUST, INC. Starwood Property Trust Inc. $2 457 197 1,58% 150 012 $211 933 Hausse ×1
NHS CUSIP: 64128C106 $2 451 833 1,58% 392 922 $238 932 Hausse ×1
PFLT PennantPark Floating Rate Capital Ltd. Common Stock $2 261 518 1,45% 302 342 $148 871 Hausse ×1
JNJ Johnson & Johnson Common Stock $2 234 682 1,44% 8 799
NMFC New Mountain Finance Corporation - Common Stock $2 174 855 1,40% 303 327 $129 109 Hausse ×1
FSK FS KKR Capital Corp. Common Stock $1 985 204 1,28% 189 067 $312 457 Hausse ×1
ABR Arbor Realty Trust Common Stock $1 936 403 1,25% 357 270 $-470 274 Hausse ×1
CSCO Cisco Systems, Inc. - Common Stock $1 810 998 1,16% 15 418 Hausse ×1
PANW Palo Alto Networks, Inc. - Common Stock $1 571 761 1,01% 4 609 $332 006 Baisse ×1
ANET Arista Networks, Inc. Common Stock $1 235 537 0,79% 7 273
CRWD CrowdStrike Holdings, Inc. - Class A Common Stock $1 222 550 0,79% 1 602 $184 450 Baisse ×1
PLTR Palantir Technologies Inc. - Class A Common Stock $1 206 718 0,78% 10 343 $-610 080 Baisse ×2
ORCL Oracle Corporation Common Stock $1 164 486 0,75% 7 946 Hausse ×1
ISRG Intuitive Surgical, Inc. - Common Stock $987 439 0,63% 2 483 $-223 121 Baisse ×3
SYK Stryker Corporation Common Stock $966 559 0,62% 3 070 $-69 485 Baisse ×2
VRTX Vertex Pharmaceuticals Incorporated - Common Stock $904 049 0,58% 1 820 $-14 930 Baisse ×2
CDNS Cadence Design Systems, Inc. - Common Stock $877 498 0,56% 2 338 $13 600 Baisse ×2
FTNT Fortinet, Inc. - Common Stock $874 405 0,56% 5 692 $131 243 Baisse ×2
CRM Salesforce, Inc. Common Stock $871 500 0,56% 5 563 $-407 190 Baisse ×2
SNOW Snowflake Inc. Common Stock $861 483 0,55% 3 385 $127 744 Baisse ×1
DDOG Datadog, Inc. - Class A Common Stock $794 358 0,51% 3 051 $143 312 Baisse ×1
NOW ServiceNow, Inc. Common Stock $778 157 0,50% 7 838 $-262 847 Baisse ×1
NET Cloudflare, Inc. Class A Common Stock $770 424 0,50% 3 141 $-70 824 Baisse ×2
MSI Motorola Solutions, Inc. Common Stock $703 917 0,45% 1 695 $-106 305 Baisse ×2
REGN Regeneron Pharmaceuticals, Inc. - Common Stock $698 365 0,45% 1 120 Hausse ×1
ADBE Adobe Inc. - Common Stock $693 993 0,45% 3 385 $-272 979 Baisse ×2
AXON Axon Enterprise, Inc. - Common Stock $649 186 0,42% 1 158 $111 953 Baisse ×2
BSX Boston Scientific Corporation Common Stock $647 200 0,42% 15 164 $-206 137 Hausse ×4
EW Edwards Lifesciences Corporation Common Stock $639 914 0,41% 7 074 $-44 530 Baisse ×2
EBAY eBay Inc. - Common Stock $600 098 0,39% 5 370 Hausse ×1
NTRA Natera, Inc. - Common Stock $567 059 0,36% 2 089 Hausse ×1
GRMN Garmin Ltd. Common Stock (Switzerland) $547 055 0,35% 2 303 $-68 236 Baisse ×2
ADSK Autodesk, Inc. - Common Stock $506 270 0,33% 2 604 $-229 406 Baisse ×2
ALNY Alnylam Pharmaceuticals, Inc. - Common Stock $487 669 0,31% 1 620 $-93 008 Baisse ×2
TWLO Twilio Inc. Class A Common Stock $483 638 0,31% 2 344 $16 846 Baisse ×3
VEEV Veeva Systems Inc. Class A Common Stock $483 251 0,31% 2 723 $-81 847 Baisse ×2
MDB MongoDB, Inc. - Class A Common Stock $467 909 0,30% 1 393 $39 806 Baisse ×2
RMD ResMed Inc. Common Stock $452 122 0,29% 2 320 $-108 180 Baisse ×2
INCY Incyte Corporation - Common Stock $449 812 0,29% 3 968 $-8 270 Baisse ×2
ZTS Zoetis Inc. Class A Common Stock $446 107 0,29% 6 208 Hausse ×1
FICO Fair Isaac Corporation Common Stock $430 121 0,28% 360 $-31 056 Baisse ×3
DXCM DexCom, Inc. - Common Stock $421 813 0,27% 6 263 Hausse ×1
UTHR United Therapeutics Corporation - Common Stock $417 209 0,27% 770
FFIV F5, Inc. - Common Stock $401 401 0,26% 965 Hausse ×1
INSM Insmed Incorporated - Common Stock $399 399 0,26% 3 746 $-237 348 Baisse ×2
PSTG Everpure, Inc. Class A common stock $399 150 0,26% 5 066 $-16 787 Baisse ×1
WDAY Workday, Inc. - Class A Common Stock $367 627 0,24% 3 003 $-188 690 Baisse ×1
ZS Zscaler, Inc. - Common Stock $366 143 0,24% 2 594 $-68 195 Baisse ×1
VRSN VeriSign, Inc. - Common Stock $354 448 0,23% 1 409 $-154 938 Baisse ×2
PODD Insulet Corporation - Common Stock $290 493 0,19% 1 908 Hausse ×1
CSGP CoStar Group, Inc. - Common Stock $263 178 0,17% 9 293 Hausse ×1
PTC PTC Inc. - Common Stock $246 988 0,16% 2 174 $-141 440 Baisse ×2

ETF gérés 62 fonds

06
FondsActifs sous gestionRatio de frais
NVDL GraniteShares 2x Long NVDA Daily ETF $4.1B ·
AMDL GraniteShares 2x Long AMD Daily ETF $1.7B ·
MULL GraniteShares 2x Long MU Daily ETF $1.5B ·
MVLL GraniteShares 2x Long MRVL Daily ETF $1.0B ·
INTW GraniteShares 2x Long INTC Daily ETF $808.9M ·
CONL GraniteShares 2x Long COIN Daily ETF $549.4M ·
PTIR GraniteShares 2x Long PLTR Daily ETF $296.8M ·
NOWL GraniteShares 2x Long NOW Daily ETF $285.6M ·
FBL GraniteShares 2x Long META Daily ETF $197.6M ·
DLLL GraniteShares 2x Long DELL Daily ETF $160.6M ·
QCML GraniteShares 2x Long QCOM Daily ETF $136.2M ·
MSFL GraniteShares 2x Long MSFT Daily ETF $125.6M ·
COMB GraniteShares Bloomberg Commodity Broad… $121.5M ·
TSLR GraniteShares 2x Long TSLA Daily ETF $107.3M ·
SEMY GraniteShares YieldBOOST Semiconductor … $94.3M ·
VRTL GraniteShares 2x Long VRT Daily ETF $88.0M ·
IONL GraniteShares 2x Long IONQ Daily ETF $87.0M ·
TSYY GraniteShares YieldBOOST TSLA ETF $78.7M ·
BABX GraniteShares 2x Long BABA Daily ETF $74.5M ·
MRAL GraniteShares 2x Long MARA Daily ETF $72.2M ·
TSMU GraniteShares 2x Long TSM Daily ETF $64.4M ·
NVD GraniteShares 2x Short NVDA Daily ETF $60.7M ·
RDTL GraniteShares 2x Long RDDT Daily ETF $56.8M ·
CRWL GraniteShares 2x Long CRWD Daily ETF $53.0M ·
AMZZ GraniteShares 2x Long AMZN Daily ETF $45.2M ·
SMCL GraniteShares 2x Long SMCI Daily ETF $39.2M ·
TSDD GraniteShares 2x Short TSLA Daily ETF $39.0M ·
AVGU GraniteShares 2x Long AVGO Daily ETF $35.6M ·
COYY GraniteShares YieldBOOST COIN ETF $21.1M ·
UBRL GraniteShares 2x Long UBER Daily ETF $21.0M ·
AAPB GraniteShares 2x Long AAPL Daily ETF $18.3M ·
MUYY GraniteShares YieldBOOST MU ETF $17.6M ·
RVNL GraniteShares 2x Long RIVN Daily ETF $15.3M ·
TSL GraniteShares 1.25x Long TSLA Daily ETF $12.4M ·
YSPY GraniteShares YieldBOOST SPY ETF $12.1M ·
GOU GraniteShares 2x Long GOOGL Daily ETF $12.1M ·
XBTY GraniteShares YieldBOOST Bitcoin ETF $11.6M ·
AMYY GraniteShares YieldBOOST AMD ETF $9.2M ·
SMYY GraniteShares YieldBOOST SMCI ETF $8.7M ·
PDDL GraniteShares 2x Long PDD Daily ETF $7.6M ·
NUGY GraniteShares YieldBOOST Gold Miners ETF $7.4M ·
IOYY GraniteShares YieldBOOST IONQ ETF $7.0M ·
HOYY GraniteShares YieldBOOST HOOD ETF $7.0M ·
TQQY GraniteShares YieldBOOST QQQ ETF $6.6M ·
LCDL GraniteShares 2x Long LCID Daily ETF $6.6M ·
MSTP GraniteShares 2x Long MSTR Daily ETF $5.2M ·
RTYY GraniteShares YieldBOOST RIOT ETF $3.7M ·
AZYY GraniteShares YieldBOOST AMZN ETF $3.2M ·
PLYY GraniteShares YieldBOOST PLTR ETF $3.1M ·
RGYY GraniteShares YieldBOOST RGTI ETF $2.9M ·

Flux de fonds enregistrés (SEC N-PORT)

07
Trimestre clos le Jui 2026 (partiel) +$272.7M Les données du trimestre sont encore en cours de réception (délai de dépôt SEC jusqu'à environ 60 jours)
Fonds déclarant (complet / déclarant / lié) 57 / 61 / 62

Somme des flux mensuels auto-déclarés du formulaire SEC N-PORT (Article C.9), regroupés par trimestre civil, pour les produits ETF/fonds communs de placement enregistrés de cet émetteur uniquement. Ceci reflète les flux des fonds enregistrés, PAS le total des actifs sous gestion de la société — les comptes gérés séparément et autres véhicules hors déclaration N-PORT ne sont pas inclus. Le délai de dépôt du SEC N-PORT peut aller jusqu'à ~60 jours ; les barres estompées dans le graphique ci-dessus représentent les trimestres encore en cours de déclaration et peuvent sous-estimer le total réel.

Participations à forte conviction

08

Positions augmentées pendant 3 trimestres consécutifs ou plus.

Les nombres d'actions sont tels que rapportés dans les dépôts 13F (non ajustés des divisions)

TitreValeur% du portefeuilleSérie
BSX $647 200 0,42% en hausse ×4

Plus gros nouveaux paris

09

Nouvelles positions ouvertes ce trimestre, par ordre décroissant.

TitreValeurActions% du portefeuille
JNJ $2 234 682 8 799 1,44%
CSCO $1 810 998 15 418 1,16%
ANET $1 235 537 7 273 0,79%
ORCL $1 164 486 7 946 0,75%
REGN $698 365 1 120 0,45%
EBAY $600 098 5 370 0,39%
NTRA $567 059 2 089 0,36%
ZTS $446 107 6 208 0,29%
DXCM $421 813 6 263 0,27%
UTHR $417 209 770 0,27%
FFIV $401 401 965 0,26%
PODD $290 493 1 908 0,19%
CSGP $263 178 9 293 0,17%

Principaux mouvements (T/T)

10
TitreMouvementΔ ActionsΔ Valeur
CII A acheté plus +16K +$950K
EFC A acheté plus +27K +$672K
TWO A acheté plus +35K +$657K
PLTR Réduit -2K -$610K
CSWC A acheté plus +17K +$575K
AGNC A acheté plus +34K +$563K
WES A acheté plus +9K +$562K
GSBD A acheté plus +39K +$520K
DKL A acheté plus +8K +$512K
MSDL A acheté plus +22K +$491K

Positions clôturées

11

Inclut les événements d'entreprise (fusions, retraits de la cote) — toutes les sorties ne sont pas des ventes

Les positions clôturées reflètent les changements de déclaration 13F ; pour les gestionnaires d'indices, il s'agit souvent de décisions mécaniques (radiation, fusions et acquisitions, rééquilibrage d'indices), et non de décisions actives.

TitreTrimestreActions avantValeur avantPrix depuis la sortie
AVGO 31 décembre 2025 11 979 $3 951 992 8,6%
EDD 31 décembre 2025 683 839 $3 679 054 -1,8%
GNL 31 décembre 2025 424 343 $3 449 909 -5,2%
TRIN 31 décembre 2025 212 465 $3 288 958 18,6%
ERC 31 décembre 2025 335 015 $3 209 444 Ne suit plus
OUT 31 décembre 2025 171 052 $3 133 673 20,6%
USAC 31 décembre 2025 129 907 $3 117 768 Ne suit plus
MCR 31 décembre 2025 480 950 $3 087 699 Ne suit plus
BLW 31 décembre 2025 217 573 $3 046 022 -14,0%
MSD 31 décembre 2025 401 260 $2 957 286 -9,5%
FCT 31 décembre 2025 295 710 $2 957 100 Ne suit plus
FDUS 31 décembre 2025 145 333 $2 944 447 -2,2%
HESM 31 décembre 2025 82 610 $2 854 176 11,1%
BIT 31 décembre 2025 210 136 $2 813 721 -14,5%
MFA 31 décembre 2025 303 464 $2 788 834 -21,1%
FBRT 31 décembre 2025 245 762 $2 668 975 -37,8%
OCSL 31 décembre 2025 201 490 $2 629 445 -7,0%
TCPC 31 décembre 2025 350 722 $2 174 476 -26,8%
JNJ 30 juin 2025 12 663 $2 100 032 66,8%
XIFR 31 décembre 2025 173 367 $1 763 142 3,8%
RC 31 décembre 2025 452 849 $1 752 526 -47,0%
MRK 31 décembre 2025 17 974 $1 508 558 34,6%
KLAC 31 décembre 2025 1 323 $1 426 988 -83,6%
AMAT 30 juin 2025 7 611 $1 104 508 189,7%
ANET 30 juin 2025 11 789 $913 412 110,5%
SNPS 30 juin 2026 2 216 $878 600 13,2%
NXPI 31 décembre 2025 3 545 $807 303 12,6%
UTHR 31 décembre 2025 1 435 $601 566 10,5%
EXPE 30 juin 2026 2 487 $574 223 1,6%
MPWR 30 juin 2025 921 $534 162 101,5%
ZM 30 juin 2025 6 729 $496 398 20,8%
FTV 31 décembre 2025 9 933 $486 618 4,9%
RDDT 30 juin 2026 3 396 $457 271 -14,2%
NBIX 31 décembre 2025 3 122 $438 266 1,6%
OKTA 30 juin 2026 5 171 $407 009 60,3%
ON 30 juin 2025 9 511 $387 003 64,7%
AFRM 30 juin 2026 8 442 $386 812 -8,2%
PINS 30 juin 2026 20 681 $379 290 -6,7%
DT 30 juin 2026 10 046 $371 501 39,0%
HUBS 30 juin 2026 1 510 $368 591 18,9%
BMRN 30 juin 2025 5 072 $358 540 3,7%
DOCU 30 juin 2026 7 455 $353 442 57,5%
TTD 30 juin 2026 14 634 $332 045 -34,1%
GEN 30 juin 2026 17 323 $326 192 -8,1%
NTNX 30 juin 2026 8 561 $325 404 44,5%
BSY 30 juin 2026 8 435 $296 237 20,3%
BSY 30 juin 2025 6 981 $274 633 -33,4%
RAL 31 décembre 2025 6 278 $274 537 47,1%