与标普500指数的表现对比

03
追踪时间 Q1 2025–Q4 2025 +26.6%
标普500指数同期总回报率 +26.1%
超额回报 +0.5%

年化：+36.7% · 标普500指数：+36.0%

近似于基于季度SEC 13F快照构建的买入并持有投资组合。不包括现金、空头头寸、期权/衍生品和非13(f)证券——仅反映已披露的多头股票账簿，而非基金总资产管理规模。SEC文件延迟最多可达45天；这不是一个可实时复制的交易。

可定价覆盖率：96.6% · 已排除期权：0.0%

行业细分

04
Technology 26.7%
Financials 20.3%
Communication Services 13.7%
Industrials 9.2%
Healthcare 7.4%
Retail 4.7%
Consumer Discretionary 2.6%
Utilities 2.4%
Energy 2.2%
Consumer Staples 1.9%
Consumer products 1.6%
Materials 0.7%
Real Estate 0.1%
其他/未映射 6.5%

完整投资组合 433 持仓

05
类型 连胜 8个季度趋势
AAPL Apple Inc. - Common Stock $25241574 9.94% 92848 $1399066 下跌 ×2
MSFT Microsoft Corporation - Common Stock $22267152 8.77% 46043 $-1900738 下跌 ×3
GOOGL Alphabet Inc. - Class A Common Stock $17528000 6.90% 56000 $3589375 下跌 ×4
NVDA NVIDIA Corporation - Common Stock $12724708 5.01% 68229 $-459781 下跌 ×3
JPM JP Morgan Chase & Co. Common Stock $10087293 3.97% 31306 $284168 上涨 ×1
GOOG Alphabet Inc. - Class C Capital Stock $8969345 3.53% 28583 $1579064 下跌 ×4
BRK-B (申报为 BRKB) Berkshire Hathaway Inc. Class B $6557069 2.58% 13045 $476931 上涨 ×1
GS Goldman Sachs Group, Inc. (The) Common Stock $5530041 2.18% 6291 $504048 下跌 ×3
AMZN Amazon.com, Inc. - Common Stock $4338954 1.71% 18798 $337730 上涨 ×4
ETN Eaton Corporation, PLC Ordinary Shares $3881044 1.53% 12185
HD Home Depot, Inc. (The) Common Stock $3555919 1.40% 10334 $-610233 上涨 ×1
CSCO Cisco Systems, Inc. - Common Stock $3352474 1.32% 43522 $298638 下跌 ×1
V Visa Inc. $3313157 1.30% 9447 $98382 上涨 ×1
PG Procter & Gamble Company (The) Common Stock $3303439 1.30% 23051 $-308258 下跌 ×1
MCD McDonald's Corporation Common Stock $3294361 1.30% 10779 $-19230 下跌 ×2
ABBV AbbVie Inc. Common Stock $2969188 1.17% 12995 $-39635
HON Honeywell International Inc. - Common Stock $2966129 1.17% 15204 $-161249 上涨 ×1
PEP PepsiCo, Inc. - Common Stock $2878847 1.13% 20059 $80881 上涨 ×1
RTX RTX Corporation Common Stock $2848337 1.12% 15531 $195197 下跌 ×3
BAC Bank of America Corporation Common Stock $2822753 1.11% 51323 $164641 下跌 ×2
META Meta Platforms, Inc. - Class A Common Stock $2686566 1.06% 4070 $1948514 上涨 ×2
LOW Lowe's Companies, Inc. Common Stock $2635508 1.04% 10928 $-138651 下跌 ×4
BLK BlackRock, Inc. Common Stock $2606278 1.03% 2435 $-204635 上涨 ×1
TMO Thermo Fisher Scientific Inc Common Stock $2605207 1.03% 4496 $363930 下跌 ×1
PNC PNC Financial Services Group, Inc. (The) Common Stock $2478251 0.98% 11873 $254559 上涨 ×3
LLY Eli Lilly and Company Common Stock $2462092 0.97% 2291 $591979 下跌 ×1
JNJ Johnson & Johnson Common Stock $2388130 0.94% 11540 $269586 上涨 ×1
NEE NextEra Energy, Inc. Common Stock $2294483 0.90% 28581 $156606 上涨 ×2
MA Mastercard Incorporated Common Stock $2085996 0.82% 3654 $7564
SPY SPY $1983965 0.78% 2909
XOM Exxon Mobil Corporation Common Stock $1932888 0.76% 16062 $290899 上涨 ×1
AXP American Express Company Common Stock $1925220 0.76% 5204 $-49803 下跌 ×1
MET MetLife, Inc. Common Stock $1835039 0.72% 23246 $-79734
WFC Wells Fargo & Company Common Stock $1797499 0.71% 19286 $76132 下跌 ×2
C Citigroup, Inc. Common Stock $1763683 0.69% 15114 $229586
XLU XLU $1684096 0.66% 39449 上涨 ×1
EMR Emerson Electric Company Common Stock $1678510 0.66% 12647 $6227 下跌 ×3
CVX Chevron Corporation Common Stock $1621109 0.64% 10637 $114 上涨 ×4
LMT Lockheed Martin Corporation Common Stock $1594660 0.63% 3297 $-26275 上涨 ×2
NKE Nike, Inc. Common Stock $1570260 0.62% 24647 $-68186 上涨 ×1
MRK Merck & Company, Inc. Common Stock (new) $1523849 0.60% 14477 $232894 下跌 ×3
CVS CVS Health Corporation Common Stock $1485473 0.58% 18718 $46836 下跌 ×4
IBM International Business Machines Corporation Common Stock $1376022 0.54% 4645 $76261 上涨 ×1
TT Trane Technologies plc $1330286 0.52% 3418
CFG Citizens Financial Group, Inc. Common Stock $1311304 0.52% 22450 $117862
DIS Walt Disney Company (The) Common Stock $1230650 0.48% 10817 $-110946 下跌 ×1
SCHD SCHWAB STRATEGIC TRUST $1143285 0.45% 41680 上涨 ×1
EVR Evercore Inc. Class A Common Stock $1139838 0.45% 3350 $9816
DUK Duke Energy Corporation (Holding Company) Common Stock $1121114 0.44% 9565 $-16767 上涨 ×1
DE Deere & Company Common Stock $1016339 0.40% 2183 $18140
BX Blackstone Inc. Common Stock $1004685 0.40% 6518 $-39721 上涨 ×1
ORCL Oracle Corporation Common Stock $997744 0.39% 5119 $-274586 上涨 ×1
MMM 3M Company Common Stock $984586 0.39% 6150 $160828 上涨 ×1
FDX FedEx Corporation Common Stock $917130 0.36% 3175 $121271 下跌 ×1
MU Micron Technology, Inc. - Common Stock $913312 0.36% 3200 $319326 下跌 ×1
SCHR SCHWAB STRATEGIC TRUST $902880 0.36% 36000 上涨 ×1
WMT Walmart Inc. - Common Stock $902755 0.36% 8103 $-131658 下跌 ×2
CB Chubb Limited Common Stock $900778 0.35% 2886
FCX Freeport-McMoRan, Inc. Common Stock $896444 0.35% 17650 $204211
PANW Palo Alto Networks, Inc. - Common Stock $884160 0.35% 4800 $-103397 下跌 ×1
KO Coca-Cola Company (The) Common Stock $834516 0.33% 11937 $40467 下跌 ×1
VZ Verizon Communications Inc. Common Stock $827756 0.33% 20323 $99812 上涨 ×2
VIG Vanguard Div Appreciation ETF $806504 0.32% 3670 上涨 ×1
BK The Bank of New York Mellon Corporation Common Stock $786742 0.31% 6777 $57582 上涨 ×1
COP ConocoPhillips Common Stock $773628 0.30% 8264 $15548 上涨 ×1
ROP Roper Technologies, Inc. - Common Stock $756721 0.30% 1700 $-16249 上涨 ×2
MUB iShares Trust $732937 0.29% 6843 上涨 ×1
ABT Abbott Laboratories Common Stock $715209 0.28% 5708 $-41122 上涨 ×1
SDY SPDR SERIES TRUST $704906 0.28% 5065 上涨 ×1
BA Boeing Company (The) Common Stock $662216 0.26% 3050 $14726 上涨 ×1
AMGN Amgen Inc. - Common Stock $631708 0.25% 1930 $105969 上涨 ×1
WAT Waters Corporation Common Stock $626340 0.25% 1649 $131953
CAT Caterpillar, Inc. Common Stock $612971 0.24% 1070 $42777 下跌 ×4
RACE Ferrari N.V. Common Shares $582057 0.23% 1575
TFC Truist Financial Corporation Common Stock $579841 0.23% 11783 $11541 下跌 ×2
BMY Bristol-Myers Squibb Company Common Stock $573170 0.23% 10626 $30794 下跌 ×3
WEC WEC Energy Group, Inc. Common Stock $538373 0.21% 5105 $-40307 上涨 ×1
SHW Sherwin-Williams Company (The) Common Stock $535298 0.21% 1652 $-27374 上涨 ×2
XLE SELECT SECTOR SPDR TRUST $534732 0.21% 11960 上涨 ×1
DHR Danaher Corporation Common Stock $530408 0.21% 2317 $71040
ADP Automatic Data Processing, Inc. - Common Stock $530151 0.21% 2061 $-55675 上涨 ×1
IEF iShares 7-10 Year Treasury Bond ETF $529077 0.21% 5502 上涨 ×1
MTB M&T Bank Corporation Common Stock $506319 0.20% 2513 $19581 上涨 ×1
PSX Phillips 66 Common Stock $502095 0.20% 3891 $-4579 上涨 ×1
CSX CSX Corporation - Common Stock $496625 0.20% 13700 $10138
PFE Pfizer, Inc. Common Stock $491748 0.19% 19749 $-47096 下跌 ×1
IWM iShares Russell 2000 Index Fund $475089 0.19% 1930 上涨 ×1
ED Consolidated Edison, Inc. Common Stock $456872 0.18% 4600 $-5520
CMI Cummins Inc. Common Stock $451748 0.18% 885 $58944 下跌 ×1
HIG The Hartford Insurance Group, Inc. Common Stock $426904 0.17% 3098 $26734 上涨 ×1
AMP Ameriprise Financial, Inc. Common Stock $426596 0.17% 870 $-74479 下跌 ×1
ADBE Adobe Inc. - Common Stock $412988 0.16% 1180 $-333078 下跌 ×3
FTMA Franklin Massachusetts Municipal Income ETF $411887 0.16% 45714 上涨 ×1
SBUX Starbucks Corporation - Common Stock $397640 0.16% 4722 $55433 上涨 ×2
ELV Elevance Health, Inc. Common Stock $385605 0.15% 1100 $-2139 下跌 ×1
VOO Vanguard S&P 500 ETF $371888 0.15% 593 上涨 ×1
PEG Public Service Enterprise Group Incorporated Common Stock $369380 0.15% 4600 $-14536
UL Unilever PLC American Depositary Shares (each representing One Ordinary Share) $369118 0.15% 5644 上涨 ×1
AKAM Akamai Technologies, Inc. - Common Stock $366450 0.14% 4200 $10378 下跌 ×4
SHEL Shell PLC American Depositary Shares (each representing two (2) Ordinary Shares) $356451 0.14% 4851 $51662 上涨 ×1

重仓股

08

持仓连续增加3个季度以上。

持股数量按13F申报数据报告（未按拆股调整）

证券价值% 占投资组合连胜
AMZN $4338954 1.71% 上涨 ×4
PNC $2478251 0.98% 上涨 ×3
CVX $1621109 0.64% 上涨 ×4

最大新仓位

09

本季度新开仓位，按规模从大到小排序。

证券价值股份% 占投资组合
ETN $3881044 12185 1.53%
SPY $1983965 2909 0.78%
XLU $1684096 39449 0.66%
TT $1330286 3418 0.52%
SCHD $1143285 41680 0.45%
SCHR $902880 36000 0.36%
CB $900778 2886 0.35%
VIG $806504 3670 0.32%
MUB $732937 6843 0.29%
SDY $704906 5065 0.28%
RACE $582057 1575 0.23%
XLE $534732 11960 0.21%
IEF $529077 5502 0.21%
IWM $475089 1930 0.19%
FTMA $411887 45714 0.16%

季度涨幅榜

10
证券操作股份变动价值变动
GOOGL 削减 -1K +$3.6M
META 增持 +3K +$1.9M
MSFT 削减 -618 -$1.9M
GOOG 削减 -2K +$1.6M
AAPL 削减 -788 +$1.4M
HD 增持 +52 -$610K
LLY 削减 -160 +$592K
GS 削减 -20 +$504K
BRK-B (申报为 BRKB) 增持 +951 +$477K
NVDA 削减 -2K -$460K

已退出持仓

11

包含公司事件（合并、退市）——并非所有退出都是卖出

已关闭的头寸反映了 13F 报告的变更；对于指数管理人来说，这些通常是机械性的（退市、并购、指数再平衡），而不是主动决策。

证券季度先前持股数先前价值退出后价格
ETN 2025年9月30日 12435 $4439171 18.9%
SPY 2025年6月30日 3539 $1979821 不再跟踪
TT 2025年9月30日 3743 $1637226 12.9%
CB 2025年9月30日 2874 $832655 18.4%
RACE 2025年9月30日 1675 $821990 -20.3%
UL (申报为 ULXXXX) 2025年12月31日 7133 $422844 -7.0%
QCOM 2025年12月31日 1423 $236730 5.8%
GBTC 2025年6月30日 3300 $215061 -21.4%
VEA 2025年6月30日 3882 $197322
CNND 2025年12月31日 1000 $190000 不再跟踪
INTC 2025年9月30日 4962 $111156 235.3%
VYM 2025年6月30日 721 $92980
ALLE 2025年9月30日 607 $87481 -12.5%
CNI 2025年9月30日 800 $83232 25.6%
EW 2025年9月30日 1000 $78210 11.2%
VOOG 2025年6月30日 226 $75659 32.9%
QQQ 2025年6月30日 149 $69869 35.0%
JCI 2025年9月30日 550 $58091 44.4%
HES 2025年9月30日 400 $55416 不再跟踪
MDT 2025年9月30日 634 $55266 -8.6%
CRH 2025年9月30日 538 $49388 -30.3%
CHRW 2025年9月30日 500 $47975 2.0%
TEL 2025年9月30日 238 $40143 0.0%
FICO 2025年12月31日 20 $29931 -58.9%
MFIC 2025年6月30日 2148 $27623 -32.6%
ENB 2025年9月30日 492 $22297 -7.8%
ACN 2025年9月30日 68 $20325 -21.6%
CELH 2025年9月30日 400 $18556 -52.5%
IT 2025年12月31日 70 $18401 -26.7%
GM 2025年12月31日 300 $18291 0.8%
EXC 2025年9月30日 400 $17368 -7.4%
WBA 2025年9月30日 1500 $17220 不再跟踪
XYL 2025年9月30日 132 $17076 -29.1%
BXP 2025年6月30日 250 $16798 -11.4%
PHT 2025年9月30日 1750 $14158 不再跟踪
AMTM 2025年9月30日 524 $12372 -21.6%
NUV 2025年6月30日 1300 $11401 -5.2%
BTC 2025年6月30日 300 $10947 -20.8%
IBUY 2025年6月30日 156 $9383
KEY 2025年12月31日 317 $5934 -2.4%
MRNA 2025年6月30日 150 $4252 579.4%
B 2025年9月30日 200 $4164 24.3%
RAL 2025年12月31日 90 $3936 45.1%
GOLD 2025年6月30日 200 $3888 87.4%
EG 2025年9月30日 11 $3738 4.7%
SMCI 2025年6月30日 90 $3082 -11.3%
KLG 2025年9月30日 150 $2391 不再跟踪
AAL 2025年9月30日 200 $2244 15.7%
CTVA 2025年6月30日 33 $2077 -81.3%
WBD 2025年6月30日 96 $1030 170.1%
BIO 2025年6月30日 4 $974 52.8%
OXYWS 2025年9月30日 40 $828 不再跟踪
ZIMV 2025年12月31日 30 $568 不再跟踪
VVX 2025年9月30日 7 $340 22.2%
REZI 2025年6月30日 8 $142 -14.2%
ASIX 2025年6月30日 2 $45 -29.7%
GTX 2025年6月30日 5 $42 148.2%
TTNP 2025年12月31日 1 $5 不再跟踪