与标普500指数的表现对比

03
追踪时间 Q1 2025–Q2 2026 +24.1%
标普500指数同期总回报率 +37.0%
超额回报 -12.9%

年化：+18.8% · 标普500指数：+28.7%

近似于基于季度SEC 13F快照构建的买入并持有投资组合。不包括现金、空头头寸、期权/衍生品和非13(f)证券——仅反映已披露的多头股票账簿，而非基金总资产管理规模。SEC文件延迟最多可达45天；这不是一个可实时复制的交易。

可定价覆盖率：98.7% · 已排除期权：37.8%

行业细分

04
Financials 37.8%
Industrials 17.3%
Consumer products 7.0%
Materials 5.2%
Technology 1.8%
Energy 1.0%
Real Estate 0.8%
其他/未映射 29.2%

完整投资组合 45 持仓

05
类型 连胜 8个季度趋势
IWM iShares Trust $75112500 15.15% 250000 卖出期权
SPY SPY $56007750 11.30% 75000 卖出期权 上涨 ×1
USAU U.S. Gold Corp. - Common Stock $17561220 3.54% 1145546 $2830080 上涨 ×1
WLFC Willis Lease Finance Corporation - Common Stock $16648176 3.36% 72763 上涨 ×1
HIG The Hartford Insurance Group, Inc. Common Stock $15730124 3.17% 118700
CXW CoreCivic, Inc. Common Stock $14559159 2.94% 479235
FTAI FTAI Aviation Ltd. - Common Stock $14451442 2.91% 53419 上涨 ×1
GEO Geo Group Inc (The) REIT $14305155 2.89% 484100
AIG American International Group, Inc. New Common Stock $13150744 2.65% 176449 $734494 上涨 ×1
LEGH Legacy Housing Corporation - Common Stock $11937745 2.41% 454425 $3455965 上涨 ×2
AJG Arthur J. Gallagher & Co. Common Stock $11363715 2.29% 49500 $4216575 上涨 ×1
LGIH LGI Homes, Inc. - Common Stock $11155144 2.25% 175175
AXS Axis Capital Holdings Limited Common Stock $10697156 2.16% 99564 $-4311524 下跌 ×1
CB Chubb Limited Common Stock $10324422 2.08% 30300 上涨 ×1
EQH Equitable Holdings, Inc. Common Stock $9918196 2.00% 226030
WNC Wabash National Corporation Common Stock $9812434 1.98% 726847 上涨 ×1
ATLC Atlanticus Holdings Corporation - Common Stock $9161293 1.85% 89597 上涨 ×1
GATX GATX Corporation Common Stock $8948095 1.80% 50500 $272625 下跌 ×2
CUBI Customers Bancorp, Inc Common Stock $8870511 1.79% 112143 $256730 下跌 ×4
FICO Fair Isaac Corporation Common Stock $8769685 1.77% 7340 上涨 ×1
ASPI ASP Isotopes Inc. - Common Stock $8353504 1.68% 1343007 $5487837 上涨 ×1
MIAX Miami International Holdings, Inc. Common Stock $8313249 1.68% 223715 上涨 ×1
FCFS FirstCash Holdings, Inc. - Common Stock $8025472 1.62% 37100 上涨 ×1
HG Hamilton Insurance Group, Ltd. Class B Common Shares $7957165 1.60% 234448 $1296394 上涨 ×1
STT State Street Corporation Common Stock $7894880 1.59% 46550 上涨 ×1
ARES Ares Management Corporation Class A Common Stock $7847355 1.58% 70500 上涨 ×1
未知发行人 (CUSIP: 70450C101) $7381684 1.49% 515121 上涨 ×1
EVR Evercore Inc. Class A Common Stock $7235455 1.46% 21191 上涨 ×1
FIGR Figure Technology Solutions, Inc. - Class A Common Stock $7183069 1.45% 233900
MCY Mercury General Corporation Common Stock $6738384 1.36% 63200 上涨 ×1
THG Hanover Insurance Group Inc $6646285 1.34% 31040
SKY Champion Homes, Inc. Common Stock $6265508 1.26% 71102
TFIN TFIN $6240708 1.26% 81781 $-353333 下跌 ×1
JCAP Jefferson Capital, Inc. - Common Stock $6169128 1.24% 316853 上涨 ×1
MS Morgan Stanley Common Stock $5936736 1.20% 28400 上涨 ×1
ENVA Enova International, Inc. Common Stock $5862979 1.18% 24355
BCS Barclays PLC Common Stock $5560020 1.12% 207000
BULL Webull Corporation - Class A Ordinary Shares $5545260 1.12% 850500 上涨 ×1
CVCO Cavco Industries, Inc. - Common Stock $5412688 1.09% 8810 $-2263308 下跌 ×1
CCJ Cameco Corporation Common Stock $4614258 0.93% 45300 上涨 ×1
FRMI Fermi Inc. - Common Stock $3893000 0.79% 425000
ACVA ACV Auctions Inc. Class A Common Stock $3680561 0.74% 511900
SKBL Skyline Builders Group Holding Limited - Class A Ordinary Shares $3205214 0.65% 1037286 $1165499 上涨 ×3
DOMH Dominari Holdings Inc. - Common Stock $1124695 0.23% 358183 上涨 ×1
NFE New Fortress Energy Inc. - Class A Common Stock $217860 0.04% 600000 $-136140

重仓股

08

持仓连续增加3个季度以上。

持股数量按13F申报数据报告（未按拆股调整）

证券价值% 占投资组合连胜
SKBL $3205214 0.65% 上涨 ×3

最大新仓位

09

本季度新开仓位，按规模从大到小排序。

证券价值股份% 占投资组合
IWM $75112500 250000 15.15%
SPY $56007750 75000 11.30%
WLFC $16648176 72763 3.36%
HIG $15730124 118700 3.17%
CXW $14559159 479235 2.94%
FTAI $14451442 53419 2.91%
GEO $14305155 484100 2.89%
LGIH $11155144 175175 2.25%
CB $10324422 30300 2.08%
EQH $9918196 226030 2.00%
WNC $9812434 726847 1.98%
ATLC $9161293 89597 1.85%
FICO $8769685 7340 1.77%
MIAX $8313249 223715 1.68%
FCFS $8025472 37100 1.62%

季度涨幅榜

10
证券操作股份变动价值变动
ASPI 增持 +695K +$5.5M
AXS 削减 -48K -$4.3M
AJG 增持 +16K +$4.2M
LEGH 增持 +39K +$3.5M
USAU 增持 +176K +$2.8M
CVCO 削减 -7K -$2.3M
HG 增持 +11K +$1.3M
SKBL 增持 +377K +$1.2M
AIG 增持 +11K +$734K
TFIN 削减 -29K -$353K

已退出持仓

11

包含公司事件（合并、退市）——并非所有退出都是卖出

已关闭的头寸反映了 13F 报告的变更；对于指数管理人来说，这些通常是机械性的（退市、并购、指数再平衡），而不是主动决策。

证券季度先前持股数先前价值退出后价格
CRCL 2026年3月31日 1335000 $105865500 -16.3%
COIN 2026年3月31日 400000 $90456000 -6.4%
EQH 2025年9月30日 1250000 $70125000 7.5%
IWM 2025年12月31日 200000 $48392000 13.3%
MSTR 2026年3月31日 300000 $45585000 16.3%
BMNR 2026年3月31日 1500000 $40725000 10.9%
GS 2025年12月31日 50000 $39817500 5.3%
CRWV 2026年3月31日 550000 $39385500 -19.2%
PLTR 2025年12月31日 200000 $36484000 10.7%
IBIT 2026年3月31日 700000 $34755000
GS 2026年6月30日 39500 $33416605 -8.5%
RNR 2025年9月30日 111454 $27072177 30.8%
SLDE 2025年12月31日 1674429 $26430862 39.6%
EG 2025年12月31日 75000 $26267250 14.0%
NAVI 2025年9月30日 1699514 $23963147 -38.1%
MCB 2025年9月30日 311781 $21824670 29.1%
TLN 2025年12月31日 50000 $21269000 -7.2%
GM 2026年3月31日 254590 $20703259 10.7%
TSLA 2025年6月30日 75000 $19437000 27.2%
PGR 2025年12月31日 77239 $19074171 -0.9%
PFSI 2025年6月30日 186804 $18700948 -36.4%
TOST 2025年9月30日 420000 $18601800 -12.5%
CACC 2025年6月30日 35791 $18480683 10.4%
HUT 2026年3月31日 400000 $18376000 48.1%
SIGI 2025年12月31日 223959 $18156356 16.8%
GLNG 2025年6月30日 458586 $17421682 10.7%
XZO 2026年3月31日 710000 $17217500 19.9%
APLD 2026年3月31日 700000 $17164000 -16.4%
DB 2026年3月31日 436262 $16822263 12.5%
KMX 2025年6月30日 210082 $16369589 -19.7%
AHL 2025年9月30日 512073 $16114937 不再跟踪
BLSH 2026年3月31日 425000 $16094750 -19.7%
ASPI 2025年12月31日 1661494 $15983572 -62.1%
ABX 2025年6月30日 2069221 $15498465 69.9%
SLM 2025年9月30日 468012 $15346113 -36.0%
GPI 2025年12月31日 35000 $15312850 -36.6%
XYZ 2025年9月30日 224699 $15263803 4.1%
TH 2026年6月30日 1616642 $15002438 -30.7%
HCI 2026年6月30日 96023 $14846116 11.4%
GEO 2025年9月30日 608775 $14580161 34.6%
ACVA 2025年6月30日 1023871 $14426342 不再跟踪
ALL 2025年12月31日 65631 $14087694 22.1%
BOW 2025年12月31日 519833 $14056284 20.3%
HIG 2026年3月31日 99471 $13707104 -3.8%
BWIN 2026年3月31日 556299 $13367865 45.7%
TREE 2026年3月31日 251459 $13349958 -38.2%
MP 2026年3月31日 260000 $13135200 -14.9%
SKY 2026年3月31日 155425 $13133412 6.3%
CXW 2025年12月31日 634996 $12922169 60.3%
BFH 2026年6月30日 172156 $12892763 -1.9%
FNF 2025年12月31日 208824 $12631764 -28.0%
AFG 2026年3月31日 91610 $12521255 19.0%
XYZ 2026年3月31日 183743 $11959832 25.0%
AXS 2025年12月31日 124588 $11935530 -4.6%
JEF 2025年12月31日 181444 $11870066 -23.3%
AMTB 2025年6月30日 563973 $11640403 64.3%
SHOP 2025年9月30日 100000 $11535000 13.2%
EUFN 2025年6月30日 400000 $11396000
IREN 2026年3月31日 300000 $11331000 -15.9%
AON 2025年6月30日 27289 $10890767 -11.6%
FIHL 2025年9月30日 639293 $10599478 不再跟踪
C 2025年6月30日 147010 $10436240 48.8%
LNC 2026年6月30日 285000 $10117500 15.0%
KKR 2026年3月31日 78563 $10015211 0.6%
PNFP 2026年6月30日 115664 $9963297 -1.4%
TPG 2026年3月31日 155699 $9939824 10.1%
UEC 2025年9月30日 1460036 $9928245 不再跟踪
UNH 2025年6月30日 18910 $9904112 30.5%
FUTU 2026年3月31日 60000 $9852600 -25.5%
AGO 2025年9月30日 112306 $9781853 -17.1%
BPOP 2025年12月31日 76564 $9724394 27.8%
GLXY 2025年12月31日 285000 $9635850 -14.6%
EZPW 2026年6月30日 371657 $9432655 -14.1%
OPLN 2026年6月30日 321800 $9380470 -8.5%
IPX 2025年9月30日 297053 $9357170 -68.4%
SF 2025年6月30日 98988 $9330609
CARS 2026年3月31日 751671 $9170386 39.7%
TOST 2026年3月31日 257848 $9156182 20.5%
AON 2026年6月30日 28000 $9037840 -4.9%
AER 2026年6月30日 64253 $8814227 9.0%
BOH 2026年6月30日 117700 $8739225 -13.6%
EWBC 2026年6月30日 81600 $8711616 1.7%
OZK 2026年3月31日 189226 $8708181 10.1%
PHM 2025年9月30日 82191 $8667863 -9.4%
MHO 2025年12月31日 58618 $8466784 -3.4%
SF 2026年6月30日 113348 $8378684 -4.1%
MCHB 2026年6月30日 545321 $8043485 -6.0%
ENVA 2026年3月31日 50311 $7908889 32.4%
ARR 2026年3月31日 434709 $7690002 -23.5%
MA 2026年6月30日 15200 $7594832 18.8%
AX 2026年6月30日 88200 $7504938 -4.7%
SOC 2026年6月30日 453722 $7495487 -0.6%
EWBC 2025年6月30日 81579 $7322531 30.0%
CACC 2026年6月30日 16538 $7003181 -11.7%
COF 2026年3月31日 27643 $6699557 15.0%
ONEW 2026年3月31日 614605 $6650026 -0.1%
SOC 2025年6月30日 261212 $6626948 -86.1%
HCI 2025年9月30日 43242 $6581432 1.7%
BUSE 2025年6月30日 302289 $6529442 28.7%
PLMR 2025年12月31日 55885 $6524574 1.2%
BPOP 2026年6月30日 48500 $6507245 -3.1%
BCS 2025年12月31日 310571 $6419503 -9.2%
PGR 2025年6月30日 22617 $6400837 -15.4%
IGIC 2025年9月30日 264240 $6347045 4.6%
THG 2025年9月30日 36766 $6245440 28.4%
NNI 2026年3月31日 46910 $6237154 -5.5%
BKV 2026年6月30日 214880 $6128378 -23.8%
RNST 2025年6月30日 180039 $6108723 11.9%
PFSI 2026年6月30日 69366 $6062588 -27.2%
COLB 2026年3月31日 215468 $6022331 13.9%
GLNG 2026年6月30日 109400 $5919634 -8.5%
JPM 2025年9月30日 19672 $5703110 7.6%
HOOD 2026年6月30日 78883 $5466592 -8.8%
FIGR 2025年12月31日 150000 $5455500 -42.9%
FRMI 2026年3月31日 677866 $5422928 -48.3%
EVER 2025年12月31日 236077 $5399081 -20.4%
TMHC 2025年9月30日 86600 $5318972 不再跟踪
JXN 2026年6月30日 50000 $5286000 31.4%
LGIH 2025年6月30日 77068 $5122710 -19.2%
SLDE 2026年6月30日 280000 $5040000 40.4%
ETHM 2025年12月31日 472389 $4917569 不再跟踪
MAX 2026年6月30日 480000 $4464000 -6.8%
AII 2025年12月31日 191273 $4267301 37.2%
GOLD 2025年9月30日 188962 $4191177 50.9%
SUNS 2026年3月31日 440628 $4155122 -11.1%
COOP 2025年6月30日 33832 $4046307 不再跟踪
CORZ 2025年9月30日 231400 $3949998 -18.4%
NP 2026年3月31日 125000 $3645000 21.9%
FIP 2025年9月30日 575417 $3550323 -35.6%
SOFI 2025年9月30日 150000 $2731500 -35.1%
PAR 2026年3月31日 69100 $2506948 29.0%
SII 2025年12月31日 26921 $2239558 10.3%
CYTK 2025年12月31日 39523 $2172184 -3.6%
HIPO 2025年9月30日 76618 $2139941 4.3%
ALM 2026年6月30日 145000 $2099600 -45.2%
MBI 2025年12月31日 211534 $1575928 -37.7%
LDI 2025年6月30日 1234576 $1469145 -51.3%
AZ 2026年6月30日 53047 $353823 6.9%
LDI 2026年6月30日 243001 $345061 -50.6%
TNGX 2026年3月31日 33291 $294958 6.3%
NODK 2026年6月30日 14758 $190231 -5.2%