S&P 500 대비 성과

03
Q1 2025–Q2 2026 추적 +48.0%
S&P 500 총수익률 (동일 기간) +37.0%
초과 수익률 +11.0%

연율화: +36.9% · S&P 500: +28.7%

분기별 SEC 13F 스냅샷을 기반으로 구축된 매수 후 보유 포트폴리오를 근사합니다. 현금, 공매도 포지션, 옵션/파생상품 및 13(f) 외 증권은 제외되며, 총 펀드 AUM이 아닌 공개된 롱 에쿼티 북만 반영합니다. SEC 제출 지연은 최대 45일이며, 이는 실시간 복사 가능한 타이밍이 아닙니다.

가격 산정 가능 범위: 98.7% · 옵션 제외: 0.0%

섹터별 비중

04
Financials 81.8%
기타/미분류 18.2%

전체 포트폴리오 25 포지션

05
유형 연속 8분기 추세
AVBH Avidbank Holdings, Inc. - Common Stock $23,148,019 16.48% 700,818 $-6,679,568 하락 ×2
FNRN First Northern Community Bancorp - Common stock $20,632,076 14.69% 1,150,060 상승 ×1
EFSI Eagle Financial Services Inc - Common Stock $11,922,860 8.49% 287,575 $-6,693,461 하락 ×1
MRBK Meridian Corporation - Common Stock $10,783,952 7.68% 538,390 $-11,499,755 하락 ×1
FNWB First Northwest Bancorp - Common Stock $10,011,909 7.13% 925,038 $1,989,263 상승 ×1
ISTR Investar Holding Corporation - Common Stock $9,671,652 6.88% 322,428 $-12,891,246 하락 ×1
BOTJ Bank of the James Financial Group, Inc. - Common Stock $8,600,422 6.12% 334,491 $659,163 하락 ×1
PROV Provident Financial Holdings, Inc. - Common Stock $6,425,825 4.57% 369,973 $531,837 상승 ×5
BHRB Burke & Herbert Financial Services Corp. - Common Stock $6,145,892 4.37% 84,248 $-9,203,672 하락 ×1
COSO CoastalSouth Bancshares, Inc. Common Stock $6,086,644 4.33% 225,211 $-20,974,749 하락 ×1
CFBK CF Bankshares Inc. - Common Stock $5,264,550 3.75% 159,824 $-12,580,490 하락 ×1
알 수 없는 발행자 (CUSIP: 31943F200) $4,994,499 3.56% 377,228 상승 ×1
HNVR Hanover Bancorp, Inc. - Common Stock $3,393,743 2.42% 144,216 $-7,868,702 하락 ×1
CBAN Colony Bankcorp, Inc. Common Stock $3,344,274 2.38% 166,465 $-37,891,492 하락 ×1
WSBF Waterstone Financial, Inc. - Common Stock $2,054,944 1.46% 98,910 $-3,195,230 하락 ×1
BPRN Princeton Bancorp, Inc. - Common Stock $2,019,623 1.44% 53,218 $584,905 상승 ×5
MNSB MainStreet Bancshares, Inc. - Common Stock $1,185,994 0.84% 47,432 $-7,356,610 하락 ×2
BCBP BCB Bancorp, Inc. (NJ) - Common Stock $1,081,680 0.77% 100,903 상승 ×1
RVSB Riverview Bancorp Inc - Common Stock $917,893 0.65% 169,041
FNWD Finward Bancorp - common stock $771,497 0.55% 20,976
ATLO Ames National Corporation - Common Stock $542,824 0.39% 16,768 $-18,738,491 하락 ×1
AUBN Auburn National Bancorporation, Inc. - Common Stock $481,474 0.34% 17,806 상승 ×1
TCBS Texas Community Bancshares, Inc. - Common Stock $370,162 0.26% 20,894 $4,308
VABK Virginia National Bankshares Corporation - Common Stock $327,258 0.23% 7,374 $4,965 하락 ×1
CBFV CB Financial Services, Inc. - Common Stock $311,479 0.22% 8,083 $-38,695 하락 ×1

핵심 보유 종목

08

3개 분기 이상 연속으로 포지션이 증가했습니다.

주식 수는 13F 신고서에 보고된 대로입니다 (분할 조정되지 않음)

증권가치% 포트폴리오의연속
PROV $6,425,825 4.57% ×5 상승
BPRN $2,019,623 1.44% ×5 상승

가장 큰 신규 베팅

09

이번 분기에 개설된 신규 포지션, 가장 큰 순서대로.

증권가치주식% 포트폴리오의
FNRN $20,632,076 1,150,060 14.69%
알 수 없는 발행자 (CUSIP: 31943F200) $4,994,499 377,228 3.56%
BCBP $1,081,680 100,903 0.77%
RVSB $917,893 169,041 0.65%
FNWD $771,497 20,976 0.55%
AUBN $481,474 17,806 0.34%

상위 변동 (분기별)

10
증권거래주식 Δ가치 Δ
COSO 축소함 -875K -$21.0M
ISTR 축소함 -505K -$12.9M
CFBK 축소함 -480K -$12.6M
MRBK 축소함 -637K -$11.5M
BHRB 축소함 -162K -$9.2M
HNVR 축소함 -377K -$7.9M
EFSI 축소함 -245K -$6.7M
AVBH 축소함 -346K -$6.7M
WSBF 축소함 -192K -$3.2M
FNWB 추가 매수 +770 +$2.0M

3 positions hidden — reported move looks larger than the position itself (data completeness check)

청산 포지션

11

기업 이벤트(합병, 상장 폐지) 포함 — 모든 이탈이 매도는 아님

청산된 포지션은 13F 보고 변경 사항을 반영합니다. 인덱스 관리자의 경우 이러한 변경은 능동적인 결정이 아닌 기계적인(상장 폐지, M&A, 인덱스 리밸런싱) 경우가 많습니다.

증권분기이전 주식 수이전 가치매도 후 가격 변동
CARE 2026년 6월 30일 1,502,119 $35,029,415 -9.6%
ORRF 2026년 3월 31일 899,016 $31,843,147 15.5%
CWBC 2026년 6월 30일 1,362,205 $31,739,377 -1.2%
COFS 2025년 12월 31일 1,093,522 $31,668,397 12.2%
FXNC 2026년 6월 30일 774,119 $20,839,283 0.1%
PKBK 2026년 6월 30일 700,349 $19,889,912 -0.9%
FVCB 2026년 6월 30일 1,275,574 $19,375,969 1.7%
FCCO 2026년 6월 30일 595,521 $17,407,079 0.0%
MCB 2025년 12월 31일 215,083 $16,092,510 16.9%
LNKB 2026년 6월 30일 1,781,185 $14,855,083 더 이상 추적하지 않음
OVLY 2026년 6월 30일 411,189 $13,334,859 1.0%
MPB 2026년 6월 30일 367,386 $11,815,134 4.5%
EBMT 2026년 6월 30일 551,952 $11,359,172 -11.2%
NKSH 2026년 6월 30일 288,567 $10,506,724 17.4%
MCB 2026년 6월 30일 125,601 $10,461,307 -9.6%
AUB 2025년 9월 30일 321,400 $10,053,392 10.0%
FRST 2026년 6월 30일 731,358 $9,712,434 -4.6%
OVBC 2026년 6월 30일 219,663 $9,634,419 2.7%
OPOF 2025년 6월 30일 319,682 $9,571,279 더 이상 추적하지 않음
TSBK 2026년 6월 30일 230,328 $9,081,833 1.5%
FRAF 2026년 3월 31일 175,570 $8,813,614 23.6%
FISI 2026년 3월 31일 254,501 $7,932,796 26.1%
SHBI 2026년 6월 30일 421,457 $7,872,817 0.2%
BWFG 2025년 12월 31일 177,321 $7,846,454 45.5%
PEBK 2026년 6월 30일 194,918 $7,632,989 2.7%
PLBC 2026년 6월 30일 148,183 $7,234,294 7.0%
WSBC 2025년 12월 31일 223,648 $7,141,081 14.7%
TFC 2026년 6월 30일 153,100 $7,038,007 -6.8%
UBFO 2026년 6월 30일 664,342 $6,982,234 더 이상 추적하지 않음
MVBF 2025년 12월 31일 272,282 $6,823,387 17.9%
TOWN 2026년 6월 30일 200,884 $6,763,764 -0.6%
BFST 2026년 6월 30일 231,075 $6,248,268 0.6%
EGBN 2026년 6월 30일 212,341 $5,280,921 0.0%
BVFL 2025년 12월 31일 297,624 $4,797,699 17.0%
CCNE 2026년 6월 30일 163,521 $4,735,568 1.2%
PB 2026년 6월 30일 69,500 $4,669,010 -7.7%
KRNY 2025년 12월 31일 699,086 $4,592,995 25.8%
CIVB 2025년 12월 31일 216,410 $4,395,287 21.4%
FDSB 2025년 12월 31일 248,966 $3,443,200 16.0%
MOFG 2025년 12월 31일 120,000 $3,394,800 더 이상 추적하지 않음
VLY 2025년 9월 30일 355,200 $3,171,936 20.9%
CNOB 2025년 12월 31일 122,000 $3,026,820 17.4%
CZWI 2026년 3월 31일 168,029 $2,994,277 7.6%
WBS 2025년 9월 30일 53,200 $2,904,720 더 이상 추적하지 않음
EGBN 2025년 12월 31일 141,541 $2,861,959 32.5%
PNFP 2026년 6월 30일 25,600 $2,205,184 -4.7%
JMSB 2026년 6월 30일 108,178 $2,193,850 5.6%
FCAP 2025년 6월 30일 57,312 $2,186,453 52.3%
OPBK 2025년 12월 31일 156,951 $2,184,758 9.6%
WAL 2025년 9월 30일 21,500 $1,676,570 -11.9%
WNEB 2026년 6월 30일 129,357 $1,672,586 -2.6%
OPHC 2025년 12월 31일 389,554 $1,597,171 더 이상 추적하지 않음
FNWD 2025년 9월 30일 54,930 $1,517,167 32.1%
FUNC 2026년 3월 31일 37,500 $1,404,000 19.1%
PBHC 2025년 12월 31일 87,231 $1,367,346 23.5%
MCHB 2025년 6월 30일 113,906 $1,337,256 14.0%
EBC 2025년 9월 30일 84,700 $1,293,369 18.3%
INBK 2025년 12월 31일 56,238 $1,261,418 32.3%
UMBF 2026년 6월 30일 10,500 $1,184,295 -8.3%
SSB 2026년 6월 30일 12,600 $1,165,752 2.0%
PNC 2025년 6월 30일 6,618 $1,163,246 18.6%
BRBS 2025년 6월 30일 355,212 $1,157,991 더 이상 추적하지 않음
NFBK 2026년 3월 31일 100,785 $1,151,973 더 이상 추적하지 않음
CFG 2025년 9월 30일 25,100 $1,123,225 21.0%
BUSE 2025년 9월 30일 49,038 $1,122,235 28.4%
HBAN 2026년 6월 30일 70,100 $1,097,065 -13.5%
BBT 2025년 12월 31일 46,000 $1,090,660 7.5%
TFC 2025년 9월 30일 25,100 $1,079,049 1.6%
BMRC 2026년 6월 30일 41,834 $1,072,205 0.0%
ONB 2026년 6월 30일 47,000 $1,038,700 -3.6%
WSBC 2026년 6월 30일 30,100 $1,038,149 -2.4%
ASB 2026년 6월 30일 40,000 $1,034,400 -5.8%
USB 2025년 6월 30일 24,100 $1,017,502 27.1%
FBLA 2025년 12월 31일 80,210 $964,124 32.0%
AMTB 2025년 9월 30일 52,600 $958,898 53.4%
RBB 2025년 12월 31일 50,000 $938,000 26.9%
MSBI 2025년 12월 31일 52,609 $901,718 56.5%
OBT 2026년 6월 30일 27,384 $875,740 2.6%
BSRR 2025년 9월 30일 25,522 $757,748 37.5%
RRBI 2025년 6월 30일 12,800 $661,120 76.2%
INDB 2025년 9월 30일 10,000 $628,850 15.7%
FBIZ 2025년 12월 31일 12,131 $621,835 30.6%
HTBK 2025년 12월 31일 62,000 $615,660 더 이상 추적하지 않음
CFFI 2025년 9월 30일 9,771 $603,164 46.3%
ONB 2025년 9월 30일 28,000 $597,520 13.7%
OCFC 2025년 12월 31일 33,926 $596,080 -6.5%
CIVB 2026년 6월 30일 25,100 $572,029 -4.4%
DCOM 2025년 12월 31일 19,141 $570,976 32.5%
PFIS 2025년 9월 30일 11,512 $568,347 42.5%
FRBA 2025년 12월 31일 34,016 $554,121 8.1%
LSBK 2025년 12월 31일 42,000 $546,000 25.4%
NWFL 2026년 3월 31일 19,457 $545,769 14.5%
CHMG 2025년 12월 31일 10,028 $526,671 46.8%
PFS 2025년 9월 30일 30,000 $525,900 17.1%
FFIC 2025년 12월 31일 38,000 $524,780 더 이상 추적하지 않음
COLB 2025년 6월 30일 21,000 $523,740 23.7%
HBNC 2025년 9월 30일 34,000 $522,920 21.7%
HFWA 2026년 6월 30일 19,970 $519,220 -5.0%
FFWM 2025년 12월 31일 88,000 $490,160 더 이상 추적하지 않음
RVSB 2026년 3월 31일 96,556 $484,711 8.9%
CFFN 2025년 12월 31일 74,887 $475,532 26.0%
COFS 2026년 6월 30일 13,682 $384,738 -2.6%
BSRR 2026년 3월 31일 11,229 $366,964 17.2%
ECBK 2025년 6월 30일 23,043 $349,101 32.3%
BWB 2025년 9월 30일 21,084 $335,446 17.7%
VABK 2025년 9월 30일 8,874 $328,338 21.3%
LARK 2026년 6월 30일 12,578 $311,934 2.1%
SFST 2026년 6월 30일 4,561 $248,575 -0.4%
FSUN 2025년 9월 30일 6,798 $236,231 1.9%
BWB 2026년 6월 30일 13,335 $236,030 -1.6%
OSBC 2025년 12월 31일 12,500 $216,063 27.9%
LCNB 2025년 9월 30일 13,269 $192,799 26.4%
BCAL 2026년 6월 30일 10,245 $181,541 4.5%